De Pakistaanse premier Shehbaz Sharif heeft maandag een subsidie van 24 miljard roepies ($86,25 miljoen) goedgekeurd voor het door Pakistan geregeerde Kasjmir, waar verschillende dagen van gewelddadige protesten over de inflatie zijn geweest.

Een politieagent werd gedood en meer dan 90 mensen raakten gewond toen duizenden mensen in het weekend met de politie in de regio slaags raakten, zei Shah Nawaz, een plaatselijke overheidsfunctionaris.

De meeste bedrijven en transporten bleven maandag voor de vijfde opeenvolgende dag gesloten, zei hij.

Een alliantie van burgerrechtengroeperingen heeft de campagne geleid en eist dat de regering de regio subsidie geeft op elektriciteit en tarweprijzen in het licht van de stijgende inflatie.

Een verklaring van Sharif's kantoor verduidelijkte niet hoe de subsidie zou worden gebruikt.

De protesten vallen samen met het bezoek van een IMF-missie om met Islamabad te onderhandelen over een nieuwe langetermijnlening, nadat het IMF had gewaarschuwd dat de neerwaartse risico's voor de Pakistaanse economie uitzonderlijk hoog bleven.

De inflatie vertraagde tot 17,3% in april, wat lager is dan de prognose van de regering, die voor de komende maanden een verdere verbetering van de economische vooruitzichten van het land verwacht.

In mei vorig jaar was de inflatie gestegen tot 38%.

De demonstranten, die de rally op donderdag begonnen, hebben zich sinds zondagavond weer verzameld in de stad Dhirkot in het district Poonch, zei plaatsvervangend inspecteur-generaal van politie Shehryar Sikandar.

Dhirkot ligt ongeveer 80 km ten zuiden van Muzaffarabad, de hoofdstad van de regio, waar de demonstranten mee dreigen naar toe te marcheren als hun eisen niet worden ingewilligd.

"Het zijn er duizenden," vertelde Sikandar aan Reuters. "We houden ze alleen in de gaten en hebben geen beleid om een directe confrontatie aan te gaan."

Shaukat Nawaz Mir, een leider van de alliantie, zei dat de botsingen begonnen nadat de politie geweld had gebruikt tegen vreedzame demonstranten. ($1 = 278,2500 Pakistaanse roepies) (Verslaggeving door Tariq Maqbool in Muzaffarabad; geschreven door Asif Shahzad; redactie door Raju Gopalakrishnan)