Blok 1: het essentiële nieuws

  • Duitsland surft op de cryptogolf

Deutsche Börse, de exploitant van XETRA in Duitsland, heeft DBDX gelanceerd, een spothandelsplatform voor cryptovaluta’s gericht op institutionele beleggers. Dit initiatief bouwt voort op de infrastructuur van het platform Crypto Finance, dat recentelijk is geaccrediteerd door BaFin. Carlo Kölzer, hoofd valuta’s en digitale activa bij Deutsche Börse, benadrukte de inzet van het platform voor regelgevende naleving, transparantie en veiligheid. Deze lancering komt op een moment dat institutionele spelers een hernieuwde interesse tonen in cryptomunten, met name via ETF's.

  • Binance.US in de problemen

Volgens een rapport van de Amerikaanse beurswaakhond (SEC) heeft Binance.US in 2023 zware financiële verliezen geleden als gevolg van regelgevende acties, wat heeft geleid tot een omzetdaling van 75 % en het ontslag van twee derde van zijn personeel, evenals het vertrek van Changpeng Zhao én een boete van 4,3 miljard dollar. De moeilijkheden werden nog verergerd door een tijdelijke bevriezing van activa en een kapitaalvlucht van een miljard dollar, wat de operaties en de bankrelaties ernstig heeft aangetast, tot aan de onderbreking van fiattransacties toe. Ondanks deze uitdagingen aan de andere kant van de Atlantische Oceaan, blijft Binance de grootste cryptobeurs ter wereld met 106,29 miljard dollar aan beheerd vermogen.

  • BRICS+ gaan blockchaintechnologie gebruiken

Volgens Kremlin-assistent Yury Ushakov zijn de BRICS+-landen van plan een innovatief betalingssysteem te lanceren dat gebruikmaakt van blockchain en digitale valuta's van centrale banken (CBDC's), om hun economie te versterken. Zo willen ze loskomen van het westerse model, gedomineerd door de Verenigde Staten. Dit initiatief "streeft ernaar een efficiënte, niet-gepolitiseerde en toegankelijke betaaloplossing te bieden aan overheden, burgers en bedrijven", aldus Yury Ushakov. De stap maakt deel uit van een bredere strategie van dedollarisatie en is bedoeld om de rol van de BRICS+ in het internationale monetaire en financiële systeem te vergroten, met name als reactie op de huidige geopolitieke spanningen en westerse sancties.

  • Tether: op het dak van de wereld (van stablecoins)

De stablecoin USDT van Tether heeft een nieuw record bereikt en haalt een marktkapitalisatie van 100 miljard dollar, waarmee het zijn dominantie in het ecosysteem van de cryptomunten bevestigt. Deze mijlpaal benadrukt de positie van USDT als het derde meest gekapitaliseerde crypto-actief, na ETH en voor BNB, in een context waarin de totale marktkapitalisatie van cryptovaluta’s 2.600 miljard dollar bedraagt. USDT onderscheidt zich zo als de onbetwiste leider in de wereld van stablecoins, ver voor concurrenten zoals USDC en DAI.

Blok 2: cryptoanalyse van de week

Het is een financiële prestatie die de aandacht trok van markten over de hele wereld: bitcoin bereikte dinsdag op Coinbase tijdelijk een record van 69.250 dollar, waarmee het zijn piek van 10 november 2021 van 68.900 dollar overtrof. Dinsdag bereikte het handelsvolume van bitcoin op de gecentraliseerde beurzen 46,25 miljard dollar, het hoogste niveau sinds 2021.

Handelsvolumes (bron: Kaiko)

Deze piek bleek echter van korte duur, aangezien de cryptovaluta vervolgens terugviel naar een nog altijd indrukwekkend niveau van 67.000 dollar. Maar de volatiliteit stopte daar niet: de markt kende een duizelingwekkende daling tot 60.800 dollar, wat leidde tot liquidaties van meer dan een miljard dollar. Een beweging die analisten toeschrijven aan een mix van winstnemingen en miners die hun bezittingen van de hand deden tegen maximale waarden. Maar als bewijs van zijn veerkracht, herstelde bitcoin in de Aziatische ochtend, waarna de opleving zich verspreidde naar de westerse markten met een BTC die nu rond de 66.750 dollar schommelt.

Deze stijging van de waarde van bitcoin heeft marktwaarnemers en insiders verrast, vooral gezien het pessimisme dat enkele maanden geleden nog heerste in de cryptosector.

Zelfs Coinbase, het toonaangevende cryptoplatform in de Verenigde Staten, werd overrompeld, aangezien een toename in handelsactiviteit in het begin van de week een uitval van de app veroorzaakte.

Deze opwinding rondom cryptovaluta’s, en vooral rondom bitcoin, is natuurlijk gekoppeld aan de lancering van bitcoin-spot-eETF's aan de andere kant van de Atlantische Oceaan. De beursgenoteerde bitcoinfondsen (ETF's) hebben collectief 8,56 miljard dollar aan netto-instroom aangetrokken, via tien actieve fondsen. Deze ontwikkeling heeft niet alleen de legitimiteit van cryptovaluta’s versterkt door de betrokkenheid van financiële zwaargewichten zoals BlackRock, Fidelity en Merrill Lynch, maar heeft ook een sterke koopdruk op de bitcoin zelf uitgeoefend.

De snelle groei van het BlackRock ETF (IBIT), dat 10 miljard dollar aan beheerd vermogen heeft bereikt, is onmiskenbaar een teken van een sterke vraag naar blootstelling aan bitcoin van een breed beleggerspubliek, van particulieren tot financiële instellingen.



Instroom bij bitcoin-spot-ETF's (bron: SoSo Value)

De betrokkenheid van de traditionele financiële sector (TradFi) bij cryptovaluta’s gaat echter verder dan ETF's. De bitcoinderivaten van de CME Group lieten recordhandelsvolumes optekenen, wat wijst op een verhoogde interesse van institutionele beleggers.

Bitcoinvolumes aan de CME (bron: Coinglass)

Goed nieuws voor de cryptosfeer: de regelgevende omgevingen over de hele wereld passen zich ook aan, met significante vooruitgang zoals de regelgeving van de EU voor inzake cryptoactivamarkten (MiCA), het licentieprogramma voor digitale activahandel van de Verenigde Arabische Emiraten, en lobby-inspanningen in Canada, die binnenkort handelaren meer gereguleerde wegen kunnen bieden om toegang te krijgen tot cryptoderivaten. Deze ontwikkelingen suggereren een markt in volle rijping die potentieel nog meer deelnemers kan aantrekken.

Het laatste opmerkelijke nieuws komt (weer) van BlackRock, dat heeft verzocht om blootstelling aan bitcoin in zijn Strategic Income Opportunities Fund (BSIIX), wat wijst op een radicale verandering in hoe traditionele investeringsfondsen de bitcoin zien, en in brede zin de cryptovaluta’s. Deze beslissing kan een domino-effect hebben en andere vermogensbeheerders ertoe aanzetten om bitcoin-toewijzingen te overwegen door een BTC-lijn van 1 % of 2 % toe te voegen aan hun beleggingsfondsen.

Nu de beleggingsmethoden voor cryptomunten volop in ontwikkeling zijn, houdt de markt de bewegingen van traditionele financiële instellingen zoals BlackRock, Fidelity, State Street, Morgan Stanley en anderen nauwlettend in de gaten. Zij herbekijken immers hun standpunt over het onderwerp. Deze herwaardering kan een nieuw tijdperk van beleggen in bitcoin inluiden, met name de aanstaande integratie van de bitcoin in diverse beleggingsfondsen, wat op middellange termijn de waarde potentieel kan verhogen.

Tot slot versnellen de zoekopdrachten naar "bitcoin" op Google de laatste weken, wat opnieuw de interesse van het grote publiek voor de meest gewaardeerde cryptomunt op de markt aantoont.

Zoekopdrachten met "bitcoin" bij Google (bron: Google Trends)

Blok 3: tops & flops

Ranglijst van cryptomunten 
(klik om te vergroten)

MarketScreener

Blok 4: leesvoer van de week

Voor de bitcoinmijnen in Texas zijn de wittebroodsweken voorbij (Wired, in het Engels)

Waarom crypto een blijver is (The Atlantic, in het Engels).

Het nieuwe doelwit van de cryptolobby (Financial Times, in het Engels)