De fondsenwervingsplannen komen minder dan een week nadat het bedrijf zei dat Amerikaanse toezichthouders de beurs zouden aanklagen als het door zou gaan met plannen om een programma te lanceren waarmee gebruikers rente kunnen verdienen door digitale activa uit te lenen.
"Deze kapitaalverhoging vertegenwoordigt een kans om onze reeds sterke balans te versterken met goedkoop kapitaal," zei Coinbase in een verklaring.
Als een van de grootste cryptocurrency-uitwisselingen ter wereld, heeft Coinbase geprofiteerd van de groeiende adoptie van digitale activa, maar heeft het ook een klap gekregen van de volatiliteit en het regelgevende toezicht eromheen.
Sinds zijn debuut in april hebben de aandelen van Coinbase ongeveer 34% van hun waarde verloren.
Een maand na de notering had het bedrijf gezegd dat het $ 1,25 miljard aan senior obligaties met looptijd tot 2026 zou aanbieden, om geld op te halen voor algemene bedrijfsdoeleinden. (Verslaggeving door Eva Mathews in Bengaluru; Bewerking door Arun Koyyur)
