(ABM FN) ING en Berenberg denken dat Ageas bij de kwartaalupdate begin november de outlook voor 2022 zal herhalen, maar de analisten van Kepler Cheuvreux rekenen op een outlookverlaging. 

Ageas rekent zelf op een nettowinst buiten RPN(i) van 1 miljard euro. 

Analist Jason Kalamboussis van ING denkt dat deze verwachting herhaald zal worden, net zoals de verwachting dat de nettowinst in Azië 500 tot 550 miljoen euro zal bedragen. 

Volgens analist Michael Huttner van Berenberg is de outlook van Ageas inderdaad haalbaar, maar vooral omdat de verzekeraar een meerwaarde van 65 miljoen euro op vastgoed in België in het vierde kwartaal zal boeken dankzij de verkoop van het belang in Befimmo. "De doelstelling halen, zal niet makkelijk zijn", waarschuwt Huttner. 

Bij Kepler Cheuvreux verwacht men dat de outlook door Ageas verlaagd wordt naar 900 miljoen euro.  

Alle analisten zijn het er wel over eens dat het derde kwartaal moeilijk voor Ageas is geweest. 

"De negatieve impact van lagere aandelenmarkten werd gecompenseerd door eenmalige meevallers in Azië en België", aldus Kalamboussis van ING. 

Onderliggend werden de resultaten bij Niet-Leven gedrukt door de hoge inflatie, aldus de analist van ING, terwijl Leven wel degelijke resultaten zal laten zien. 

Berenberg is van mening dat het aandeel ondergewaardeerd is en hanteert daarom een koopadvies met een koersdoel van 55,40 euro. 

Kepler is juist negatief gestemd en raadt beleggers aan om het aandeel te verkopen. Het koersdoel voor de verzekeraar staat bij Kepler op 38,50 euro met een Reduceren advies. ING hanteert een Houden advies met een koersdoel van 43,00 euro. 

Het aandeel Ageas daalde dinsdag 0,9 procent tot 37,97 euro. 

© ABM Financial News; info@abmfn.nl; Redactie: +31(0)20 26 28 999; Disclaimer