De belangrijkste indexen van Wall Street sloten donderdag lager, omdat er in de aanloop naar de nauwlettend in de gaten gehouden maandelijkse non-farm payrolls cijfers die vrijdag verschijnen, meer en meer bezorgdheid ontstond dat het agressieve rentebeleid van de Federal Reserve tot een recessie zal leiden.

De markten konden zich kortstondig troosten met gegevens waaruit bleek dat de wekelijkse aanvragen voor werkloosheid vorige week met de grootste stijging in vier maanden waren gestegen, waardoor een sprankje hoop ontstond dat de Fed de snelste en hoogste rentestijging in decennia sinds maart zou kunnen afzwakken.

De aandelenmarkt heeft de consistente boodschap van Fed-functionarissen dat de rente langer zal worden verhoogd totdat het tempo van de inflatie duidelijk afneemt, niet onderkend.

Charles Evans, voorzitter van de Chicago Fed, was de laatste die op donderdag de vooruitzichten van de centrale bank toelichtte. Hij zei dat de beleidsmakers verwachten dat de rente voor het einde van het jaar met 125 basispunten zal worden verhoogd omdat de inflatiecijfers teleurstellend zijn.

"De markt krijgt langzaam de boodschap van de Fed door", aldus Jason Pride, chief investment officer voor privévermogen bij Glenmede in Philadelphia.

"De kans bestaat dat de Fed met verdere renteverhogingen de economie in een recessie duwt om de inflatie omlaag te brengen", aldus Pride. "Wij denken niet dat de markten dit volledig hebben opgepikt."

Pride ziet een milde recessie, maar in de gemiddelde recessie zijn de winsten met 15% gedaald, wat suggereert dat de markt verder kan dalen. De S&P 500 is 22% gedaald vanaf het hoogtepunt op 3 januari.

Ondanks de dagelijkse daling waren de drie belangrijkste indexen klaar om een wekelijkse winst te boeken na de scherpe rally van maandag en dinsdag.

De arbeidsmarkt blijft krap, zelfs nu de vraag door de hogere rente begint af te koelen. Vrijdag zal het non-farm payrolls report over de werkgelegenheid in september beleggers helpen peilen of de Fed haar agressieve renteverhogingsplannen wijzigt.

De geldmarkten gaan uit van een kans van bijna 86% op een vierde renteverhoging op rij met 75 basispunten wanneer de beleidsmakers op 1 en 2 november bijeenkomen.

Voor alle duidelijkheid: niet iedereen voorziet een harde landing.

Dave Sekera, hoofd van de Amerikaanse marktstrateeg bij Morningstar Inc, zei dat de groei in de nabije toekomst traag zal blijven en waarschijnlijk pas in de tweede helft van 2023 weer zal aantrekken, maar hij ziet geen scherpe daling.

"Wij voorspellen geen recessie," zei Sekera. "De markten zijn op zoek naar duidelijkheid over wanneer zij denken dat de economische activiteit zal versnellen en die duurzame opleving zal maken.

"Ze zijn ook op zoek naar sterke aanwijzingen dat de inflatie een echte neerwaartse trend zal inzetten en terug zal keren naar de Fed-doelstelling van 2%.

Tien van de 11 belangrijkste S&P 500 sectoren daalden, aangevoerd door een daling van 3,3% in de vastgoedsector. Andere indices daalden ook, waaronder halfgeleiders, small caps en Dow transports. Groeiaandelen daalden met 0,76%, terwijl value met 1,18% daalde.

Energie was de enige stijger met 1,8%.

De olieprijzen stegen en bleven op de hoogste niveaus van drie weken, nadat de Organisatie van Olie Exporterende Landen en haar bondgenoten overeenkwamen om de productiedoelstellingen met 2 miljoen vaten per dag (bpd) te verlagen, de grootste verlaging sinds 2020.

De Dow Jones Industrial Average daalde 346,93 punten, of 1,15%, tot 29.926,94, de S&P 500 verloor 38,76 punten, of 1,02%, tot 3.744,52 en de Nasdaq Composite daalde 75,33 punten, of 0,68%, tot 11.073,31.

Tesla Inc daalde 1,1% omdat Apollo Global Management Inc en Sixth Street Partners, die financiering wilden verstrekken voor Elon Musk's Twitter-deal van $44 miljard, niet langer in gesprek zijn met de miljardair.

Alphabet Inc sloot nagenoeg vlak na de lancering van Google's nieuwe telefoons en zijn eerste slimme horloge.

Het volume op de Amerikaanse beurzen bedroeg 10,57 miljard aandelen, vergeleken met het gemiddelde van 11,67 miljard voor de volledige sessie in de afgelopen 20 handelsdagen.

Op de NYSE was het aantal dalers 2,32 tegen 1; op Nasdaq was de verhouding 1,42 tegen 1 in het voordeel van de dalers.

De S&P 500 noteerde drie nieuwe 52-weeks hoogtepunten en 31 nieuwe dieptepunten; de Nasdaq Composite noteerde 46 nieuwe hoogtepunten en 118 nieuwe dieptepunten.