De beursgang zal Deliveroo naar verwachting meer dan 7 miljard dollar opleveren, gebaseerd op een particuliere financieringsronde van 180 miljoen dollar die in januari werd afgerond met geldschieters waaronder minderheidsaandeelhouder Amazon, 's werelds meest waardevolle bedrijf.

Daarmee zou het de grootste Londense beursgang naar marktwaarde zijn sinds Royal Mail in 2013.

De aankondiging is de laatste in een drukke start van het Londense IPO-seizoen, met schoenenmerk Dr. Martens en wenskaartenverkoper Moonpig die eerder dit jaar in het oog springende deals afrondden en online beoordelingsplatform Trustpilot dat bezig is met een beursgang.

In een begeleidende trading update zei Deliveroo dat het het totaal aantal verwerkte transacties op zijn online platform, de zogenaamde Bruto Transactiewaarde, vorig jaar met 64,3% had laten groeien tot 4,1 miljard pond van 2,5 miljard in 2019.

De sluiting van restaurants, behalve voor afhaal- en bezorgdiensten, gedurende delen van het jaar tijdens de COVID-19-pandemie voedde een sterke stijging van de Deliveroo-activiteiten, en oprichter Will Shu gelooft dat de verschuiving zal aanhouden.

"We hebben vertrouwen in het gedrag van onze nieuwe consumentenbasis," vertelde hij Reuters. "Bijvoorbeeld, toen de lockdown afgelopen zomer werd opgeheven... bleven we groeien."

Hij denkt dat de uitbreiding van het bedrijf naar de kruidenierssector ook de business zal aanzwengelen, samen met aanbiedingen zoals een nieuwe maandelijkse abonnementsdienst.

Het bedrijf gelooft dat de restaurant- en kruidenierssectoren een markt van 1,2 biljoen pond vertegenwoordigen in de 12 markten van Deliveroo, waarvan momenteel geschat wordt dat slechts 3% van de verkoop online plaatsvindt.

Dat gezegd hebbende, Deliveroo opereerde nog steeds met een onderliggend verlies van 223,7 miljoen pond (308,93 miljoen dollar) in 2020, hoewel gedaald van 317,3 miljoen pond in 2019. Dit is geen belemmering geweest voor tech IPO's in New York, en zal naar verwachting het enthousiasme voor de Londense notering van Deliveroo niet temperen.

"Er is een grote hoeveelheid geld dat rondslingert en op zoek is naar groei - de IPO-markt is niet gevoelig voor winst", zegt professor John Colley, associate dean van de Warwick Business School.

"Maar het zal enkele jaren duren voordat Deliveroo winst maakt, en hoewel ze uiteindelijk misschien wat geld verdienen, is het moeilijk te zien hoe ze de waarderingen zullen rechtvaardigen waarover momenteel wordt gesproken," voegde hij eraan toe.

KLASSEN SYSTEEM

Het bedrijf bevestigde dat het van plan is om een aandelenstructuur met twee categorieën te gebruiken, waardoor oprichter Shu meer controle over het bedrijf krijgt.

Dit betekent dat het bedrijf bij zijn intrede op de Londense beurs een "standaard"-notering zal hebben, in plaats van een premium-notering, waardoor het niet in de FTSE-indices zal worden opgenomen.

Dit kan echter veranderen als de aanbevelingen uit een recente evaluatie van de noteringsregels door voormalig EU-commissaris Jonathan Hill worden uitgevoerd.

"Het is natuurlijk geweldig nieuws dat Deliveroo, een wereldwijde technologieleider, geboren en getogen in het Verenigd Koninkrijk, ervoor heeft gekozen om hier naar de beurs te gaan," zei Hill in een verklaring die Deliveroo heeft verstrekt. "De veranderingen die wij hebben aanbevolen, zouden het voor meer bedrijven makkelijker maken om Deliveroo's voorbeeld te volgen en een signaal af te geven dat Londen open staat voor zaken."

Goldman Sachs en JP Morgan zijn gezamenlijke wereldwijde coördinatoren en bookrunners samen met Bank of America, Citi, Jefferies en Numis.

($1 = 0,7239 pond)