De zuivelgigant Fonterra Co-operative Group Limited (NZSE:FCG) heeft naar verluidt Jarden, JPMorgan en Craigs aangetrokken om advies te geven over de verkoop van activa ter waarde van miljarden dollars. De zet komt nadat banken de afgelopen maand naar de baan hebben gezocht om aan de verkoop te werken, waarbij het Australische en Nieuw-Zeelandse bedrijf een schoonheidswedstrijd heeft gehouden om de juiste groep te vinden om te helpen. DataRoom heeft begrepen dat de rol van Jarden zal bestaan uit het uitvoeren van een scopingstudie voor Fonterra voordat er verder wordt gegaan met de aanbevolen afstoting.

Andere banken die zich kandidaat stelden waren Citi, UBS, Goldman Sachs, Rothschild & Co met Cameron Partners, Jefferies, Barrenjoey - mogelijk met Forsyth Barr of Barclays - en Macquarie Capital. Zoals eerder gemeld, zullen wereldwijde strategische kopers en participatiemaatschappijen waarschijnlijk interesse tonen in de activa die de in Australië genoteerde NZ-groep op 16 mei te koop aanbood. In de aanbieding zijn Fonterra's Australische consumenten-, foodservice- en ingrediëntenactiviteiten, en NZ Fonterra merken in een nieuwe eenheid genaamd Fonterra Oceania, evenals de wereldwijde consumentenactiviteiten en Fonterra Sri Lanka.

Andere activa die te koop worden aangeboden bevinden zich in Azië, China, het Midden-Oosten, Afrika en Noord- en Zuid-Amerika. Australische en NZ merken die aangeboden worden zijn onder andere Anchor, Mainland, Western Star en Perfect Italiano. Jarden en andere banken zullen waarschijnlijk alle opties voor Fonterra onderzoeken, inclusief een tweesporenproces voor een beursgang en een verkoop tegelijkertijd.

Groepen uit Japan en Wilmar International uit Singapore zouden geïnteresseerde kopers kunnen zijn, terwijl wereldwijde zuivelbedrijven zoals Lactalis, Danone, Arla, FrieslandCampina en Nestlé in de rij kunnen staan. Private-equitybedrijven die de waarde willen verhogen en de activa opnieuw willen aanbieden of verkopen, zouden ook in de mix kunnen zitten.