Kasstroom Pangaea Logistics Solutions, Ltd.

Aandelen

PANL

BMG6891L1054

Zeevracht & Logistiek

Beurs gesloten - Nasdaq Andere beurzen 22:00:00 13-01-2025			Variatie 5 dagen	Verschil t.o.v. 1 jan (%)
5,560 ^USD	+2,39%		+2,96%	+3,73%

06/01	Pangaea Logistics voltooit fusie, vlootcombinatie	MT
30/12	Pangaea Logistics Solutions, Ltd. (NasdaqCM:PANL) heeft de overname afgerond van Renaissance Holdings LLC van Strategic Shipping Inc.	CI

2d7b1d1ec844e41ab8d48640bb8.Gkk-_G2MOBu1R0TIf8nE6FIGtGYqAfmrl-tbSYynQwE.LxZhqR-0S16YASi6LOSp2WU2_SdJWM-S29MZZPqWMixOBkewKrVXd8MmFQ

Gepubliceerde financiële gegevens: PANGAEA LOGISTICS SOLUTIONS, LTD.

Jaarlijks

Kwartalen

halfjaarlijks

YTD

LTM

Start boekjaar: December	2019	2020	2021	2022	2023
Inkomsten	412 mln.	383 mln.	718 mln.	700 mln.	499 mln.
Totale Omzet	412 mln.	383 mln.	718 mln.	700 mln.	499 mln.
Totale Kosten van Verkochte Goederen	344 mln.	328 mln.	597 mln.	541 mln.	400 mln.
Brutowinst	68,5 mln.	55,2 mln.	121 mln.	158 mln.	99,21 mln.
Verkoop-, Algemene & Administratieve Kosten, Totaal	17,38 mln.	15,92 mln.	18,97 mln.	20,1 mln.	22,78 mln.
Afschrijvingen & Amortisaties - (W&V)	18,53 mln.	17,06 mln.	22,97 mln.	29,49 mln.	30,07 mln.
Andere Bedrijfskosten, Totaal	35,91 mln.	32,97 mln.	41,94 mln.	49,59 mln.	52,85 mln.
Operationeel Inkomen	32,59 mln.	22,23 mln.	78,87 mln.	109 mln.	46,36 mln.
Renteuitgaven, Totaal	-9,28 mln.	-7,83 mln.	-11,51 mln.	-21,49 mln.	-17,03 mln.
Rente- en beleggingsinkomsten	-	-	-	-	3,57 mln.
Netto Renteuitgaven	-9,28 mln.	-7,83 mln.	-11,51 mln.	-21,49 mln.	-13,45 mln.
Inkomen (Verlies) Op Eigen Vermogen Investering.	-	-	-	-	-
Andere Niet-Operationele Inkomsten (Uitgaven)	3,07 mln.	826K	5,02 mln.	1,49 mln.	-2,16 mln.
Resultaat voor belasting, excl. uitzonderlijke posten	26,38 mln.	15,22 mln.	72,37 mln.	88,83 mln.	30,74 mln.
Winst (Verlies) Bij Verkoop Van Activa	-4,58 mln.	-730K	-	-318K	-1,74 mln.
Afschrijving van activa	-4,75 mln.	-1,8 mln.	-	-3,01 mln.	-
Juridische Schikkingen	-	-	-	-	-
Andere Ongebruikelijke Posten	-	-	-	-	-
Resultaat voor belastingen, incl. ongebruikelijke posten	17,05 mln.	12,69 mln.	72,37 mln.	85,51 mln.	29 mln.
Winsten uit voortgezette activiteiten	17,05 mln.	12,69 mln.	72,37 mln.	85,51 mln.	29 mln.
Netto Inkomen van het Bedrijf	17,05 mln.	12,69 mln.	72,37 mln.	85,51 mln.	29 mln.
Minderheidsbelangen	-5,39 mln.	-1,34 mln.	-5,15 mln.	-6,02 mln.	-2,68 mln.
Netto-inkomen - (W&V)	11,66 mln.	11,35 mln.	67,23 mln.	79,49 mln.	26,32 mln.
Preferent Dividend en Andere Aanpassingen	-	-	-	-	-
Netto Inkomen voor het Gemeenschappelijk Inclusief Buitengewone Posten	11,66 mln.	11,35 mln.	67,23 mln.	79,49 mln.	26,32 mln.
Nettowinst toerekenbaar aan gewone aandelen excl. buitengewone posten	11,66 mln.	11,35 mln.	67,23 mln.	79,49 mln.	26,32 mln.
Items per aandeel
Nettowinst per Aandeel - Basis	0,27	0,26	1,53	1,79	0,59
Basiswinst per aandeel - Voortgezette activiteiten	0,27	0,26	1,53	1,79	0,59
Basis Gewogen Gemiddelde Uitstaande Aandelen	42,75 mln.	43,42 mln.	44 mln.	44,4 mln.	44,77 mln.
Netto Winst per Aandeel - Verdund	0,27	0,26	1,5	1,76	0,58
Verdund EPS - Voortgezette activiteiten	0,27	0,26	1,5	1,76	0,58
Verwaterde Gewogen Gemiddelde Uitstaande Aandelen	43,27 mln.	43,82 mln.	44,85 mln.	45,06 mln.	45,48 mln.
Genormaliseerde Basiswinst per Aandeel	0,26	0,19	0,91	1,11	0,37
Genormaliseerde Verwaterde Winst Per Aandeel	0,26	0,19	0,89	1,1	0,36
Dividend Per Aandeel	0,1	0,02	0,1	0,3	0,4
Uitkeringsratio	69,4	4,71	8,23	16,88	68,77
Aanvullende items
EBITDA (Winst voor rente, belastingen, afschrijvingen op immateriële activa en materiële vaste activa)	51,12 mln.	39,28 mln.	102 mln.	138 mln.	76,43 mln.
EBITA wordt in het Nederlands vertaald als "Resultaat Voor Interest, Belastingen en Afschrijvingen".	32,59 mln.	22,23 mln.	78,87 mln.	109 mln.	46,36 mln.
EBIT	32,59 mln.	22,23 mln.	78,87 mln.	109 mln.	46,36 mln.
EBITDAR	51,44 mln.	39,61 mln.	102 mln.	139 mln.	76,75 mln.
Totale Inkomsten (Zoals Gerapporteerd)	412 mln.	383 mln.	718 mln.	700 mln.	499 mln.
Genormaliseerd Netto Inkomen	11,1 mln.	8,17 mln.	40,09 mln.	49,5 mln.	16,53 mln.
Rente op Lange Termijn Schuld	50,24K	-	-	-	-
Aanvullende operationele kostenposten
Algemene en Administratieve Kosten	17,18 mln.	15,72 mln.	18,77 mln.	19,9 mln.	22,58 mln.
Totaal netto huurkosten	319K	322K	315K	322K	322K
Toegerekende Operationele Lease Rente Kosten	137K	119K	123K	182K	155K
Toegerekende Afschrijving van Operationele Lease	182K	203K	192K	140K	166K
Aandelen Gebaseerde Comp., Algemene & Administratieve Kosten (Totaal)	1,74 mln.	2,31 mln.	2,1 mln.	1,77 mln.	2,09 mln.
Aandelen Gebaseerde Vergoeding, Overig (Totaal)	-	-	-	-	-
Totale op aandelen gebaseerde compensatie	1,74 mln.	2,31 mln.	2,1 mln.	1,77 mln.	2,09 mln.

Start boekjaar: December	2019	2020	2021	2022	2023
Activa
Contanten en Equivalenten	50,56 mln.	46,9 mln.	56,21 mln.	128 mln.	99,04 mln.
Totaal aan contant geld en kortetermijninvesteringen	50,56 mln.	46,9 mln.	56,21 mln.	128 mln.	99,04 mln.
Vorderingen op Klanten, Totaal	28,31 mln.	29,15 mln.	54,26 mln.	36,76 mln.	47,89 mln.
Andere Vorderingen	6,47 mln.	6,82 mln.	17,01 mln.	7,72 mln.	5,78 mln.
Totaal Vorderingen	34,78 mln.	35,98 mln.	71,27 mln.	44,48 mln.	53,67 mln.
Voorraad	21 mln.	15,97 mln.	27,15 mln.	29,1 mln.	16,56 mln.
Vooruitbetaalde kosten	4,92 mln.	3,71 mln.	5,96 mln.	4,78 mln.	7,07 mln.
Beperkt Geld	-	1,5 mln.	-	-	-
Andere Vlottende Activa, Totaal	15,7 mln.	8,99 mln.	23,38 mln.	15,77 mln.	15,49 mln.
Totaal Vlottende Activa	127 mln.	113 mln.	184 mln.	223 mln.	192 mln.
Bruto Materiële Vaste Activa	412 mln.	413 mln.	626 mln.	641 mln.	642 mln.
Geaccumuleerde afschrijving	-76,73 mln.	-91,04 mln.	-109 mln.	-121 mln.	-138 mln.
Netto Materiële Vaste Activa	335 mln.	322 mln.	517 mln.	520 mln.	505 mln.
Langetermijninvesteringen	-	-	3,96 mln.	5,28 mln.	3,81 mln.
Goodwill	-	-	-	-	3,1 mln.
Andere Immateriële Vaste Activa, Totaal	-	-	-	-	1,78 mln.
Langetermijn uitgestelde kosten	-	-	-	-	-
Andere Lange-Termijn Activa, Totaal	17,86 mln.	15,39 mln.	1,99 mln.	-	-
Totaal Activa	480 mln.	450 mln.	707 mln.	748 mln.	705 mln.
Passiva
Crediteuren, Totaal	24,17 mln.	18,68 mln.	21,09 mln.	9,98 mln.	6,28 mln.
Nog te betalen kosten, Totaal	15,33 mln.	11,22 mln.	25,51 mln.	28,57 mln.	29,56 mln.
Kortlopende leningen	333K	2,74 mln.	2,79 mln.	-	-
Lopend gedeelte van de langlopende schuld	22,99 mln.	57,38 mln.	15,44 mln.	15,78 mln.	30,75 mln.
Lopend gedeelte van leases	12,55 mln.	6,98 mln.	14,48 mln.	16,37 mln.	21,97 mln.
Niet-verdiende Inkomsten Huidig, Totaal	14,38 mln.	12,8 mln.	32,21 mln.	20,88 mln.	15,63 mln.
Andere Lopende Verplichtingen	1,1 mln.	1,01 mln.	214K	626K	1,15 mln.
Totaal van de Huidige Verplichtingen	90,85 mln.	111 mln.	112 mln.	92,21 mln.	105 mln.
Langlopende schuld	83,65 mln.	44,51 mln.	106 mln.	98,82 mln.	68,45 mln.
Lange-Termijn Leases	57,5 mln.	50,52 mln.	171 mln.	169 mln.	143 mln.
Andere Niet-Actuele Verplichtingen	4,83 mln.	10,14 mln.	17,81 mln.	19,97 mln.	17,94 mln.
Totale verplichtingen - (Standaard / Utility sjabloon)	237 mln.	216 mln.	406 mln.	380 mln.	335 mln.
Gewone aandelen, Totaal	4,49K	4,54K	4,56K	4,59K	4,65K
Aanvullend Gestort Kapitaal	158 mln.	160 mln.	162 mln.	163 mln.	165 mln.
Ingehouden winsten	12,74 mln.	23,18 mln.	85,66 mln.	151 mln.	159 mln.
Totaal Eigen Vermogen	170 mln.	183 mln.	247 mln.	314 mln.	324 mln.
Minderheidsbelangen	72,83 mln.	51,67 mln.	53,48 mln.	54,5 mln.	46,31 mln.
Eigen Vermogen	243 mln.	234 mln.	301 mln.	369 mln.	370 mln.
Totaal Passiva en Eigen Vermogen	480 mln.	450 mln.	707 mln.	748 mln.	705 mln.
Aanvullende items
Totaal Aantal Uitstaande Aandelen op de Datum van Indiening	45,08 mln.	45,62 mln.	45,73 mln.	46,48 mln.	46,72 mln.
Totaal Aantal Uitstaande Gewone Aandelen	44,89 mln.	45,45 mln.	45,62 mln.	45,9 mln.	46,47 mln.
Boekwaarde / Aandeel	3,79	4,02	5,42	6,85	6,97
Netto Boekwaarde	170 mln.	183 mln.	247 mln.	314 mln.	319 mln.
Tastbare Boekwaarde Per Aandeel	3,79	4,02	5,42	6,85	6,87
Totale Schuld	177 mln.	162 mln.	310 mln.	299 mln.	264 mln.
Nettoschuld	126 mln.	115 mln.	253 mln.	171 mln.	165 mln.
Schuld Equivalent Operationele Leases	2,55 mln.	2,58 mln.	2,52 mln.	2,58 mln.	2,57 mln.
Minderheidsbelang, Totaal (Incl. Fin. Div)	72,83 mln.	51,67 mln.	53,48 mln.	54,5 mln.	46,31 mln.
Investeringen volgens de Equity-methode, Totaal	-	-	429K	833K	1,23 mln.
Rekeningcode - Voorraadwaardering	5	5	5	5	5
Grond - (BS)	2,54 mln.	2,54 mln.	2,54 mln.	2,54 mln.	2,57 mln.
Machines, Totaal	349 mln.	357 mln.	570 mln.	583 mln.	599 mln.
Voltijdse werknemers	70	70	70	70	151
Activa onder Financiële Lease - Bruto	-	-	-	-	-
Activa onder Financiële Lease - Geaccumuleerde Afschrijving	-	-	-	-	-
Geaccumuleerde Voorziening voor Dubieuze Debiteuren (Supplement)	1,91 mln.	1,9 mln.	1,99 mln.	4,37 mln.	5,66 mln.

Start boekjaar: December	2019	2020	2021	2022	2023
Netto Inkomen - (CF)	11,66 mln.	11,35 mln.	67,23 mln.	79,49 mln.	26,32 mln.
Afschrijving & Amortisatie - Kasstroom	18,53 mln.	17,06 mln.	22,97 mln.	29,49 mln.	30,07 mln.
Afschrijvingen & Amortisaties, Totaal - CF	18,53 mln.	17,06 mln.	22,97 mln.	29,49 mln.	30,07 mln.
Afschrijving van Uitgestelde Kosten, Totaal - (CF)	846K	785K	1,04 mln.	1,13 mln.	1,07 mln.
Minderheidsbelang in Winsten - (CF)	44,95K	178K	1,18 mln.	6,72 mln.	462K
(Winst) Verlies bij verkoop van een activa	4,58 mln.	730K	-	318K	1,74 mln.
Afschrijving van activa & Herstructureringskosten	4,75 mln.	1,8 mln.	-	3,01 mln.	-
(Inkomsten) Verlies Op Eigen Vermogen Investeringen - (CF)	-156K	-1,08 mln.	-1,13 mln.	-807K	-684K
Aandelen-gebaseerde compensatie (CF)	1,74 mln.	2,31 mln.	2,1 mln.	1,77 mln.	2,09 mln.
Voorziening en Afboeking van Oninbare Vorderingen	898K	152K	1,56 mln.	2,38 mln.	2,94 mln.
Andere Operationele Activiteiten, Totaal	1 mln.	-4,36 mln.	-6,82 mln.	-685K	986K
Verandering in Debiteuren	-726K	-995K	-26,67 mln.	15,13 mln.	-14,08 mln.
Verandering in voorraden	-2,43 mln.	5,03 mln.	-11,18 mln.	-1,96 mln.	12,55 mln.
Verandering in Crediteuren	10,3 mln.	-10,89 mln.	16,98 mln.	-8,94 mln.	-4,08 mln.
Verandering in Niet-Verdiende Inkomsten	-341K	-1,58 mln.	19,41 mln.	-11,32 mln.	-5,25 mln.
Verandering in Overige Netto Bedrijfsactiva	-6,25 mln.	338K	-24,94 mln.	19,09 mln.	-343K
Kasstroom uit operationele activiteiten	44,46 mln.	20,84 mln.	61,75 mln.	135 mln.	53,79 mln.
Kapitaaluitgaven	-56,99 mln.	-2,93 mln.	-197 mln.	-36,39 mln.	-27,26 mln.
Verkoop van Materiële Vaste Activa	10,39 mln.	11,67 mln.	-	8,4 mln.	17,27 mln.
Contante Overnames	-	-15 mln.	-	-	-7,2 mln.
Investering in Verhandelbare Effecten en Aandelen, Totaal	-	-	-1,14 mln.	-515K	-427K
Andere Investeringsactiviteiten, Totaal	-	-628K	-	-	1,64 mln.
Kasstroom uit investeringsactiviteiten	-46,6 mln.	-6,89 mln.	-198 mln.	-28,51 mln.	-15,98 mln.
Kortlopende schuld uitgegeven, Totaal	-	-	-	-	-
Uitgegeven Langlopende Schuld, Totaal	39,6 mln.	18 mln.	220 mln.	23,5 mln.	-
Totale Uitgegeven Schuld	39,6 mln.	18 mln.	220 mln.	23,5 mln.	-
Aflossing van kortlopende schulden, totaal	-	-	-	-	-
Aflossing van langlopende schulden, totaal	-29,83 mln.	-35,54 mln.	-71,88 mln.	-31,28 mln.	-36,02 mln.
Totaal Terugbetaalde Schuld	-29,83 mln.	-35,54 mln.	-71,88 mln.	-31,28 mln.	-36,02 mln.
Uitgifte van Gewone Aandelen	-	-	-	-	-
Inkoop van Gewone Aandelen	-179K	-238K	-150K	-408K	-127K
Gewone Dividenden Betaald	-8,09 mln.	-535K	-5,54 mln.	-13,41 mln.	-18,1 mln.
Dividenden betaald op gewone en preferente aandelen	-8,09 mln.	-535K	-5,54 mln.	-13,41 mln.	-18,1 mln.
Speciaal Dividend Betaald	-	-	-	-	-
Andere Financieringsactiviteiten, Totaal	-2,42 mln.	-293K	1,11 mln.	-12,52 mln.	-12,9 mln.
Kasstroom uit financieringsactiviteiten	-916K	-18,61 mln.	144 mln.	-34,12 mln.	-67,15 mln.
Netto verandering in kasgeld	-3,06 mln.	-4,66 mln.	7,81 mln.	72,18 mln.	-29,35 mln.
Aanvullende items
In Contanten Betaalde Rente	9,25 mln.	7,15 mln.	9,09 mln.	14,91 mln.	18,85 mln.
Geleverde Vrije Kasstroom	-33,51 mln.	26,22 mln.	-156 mln.	65,25 mln.	18,18 mln.
Onbezwaarde Vrije Kasstroom	-28,44 mln.	30,45 mln.	-150 mln.	77,68 mln.	27,87 mln.
Verandering in Netto Werkkapitaal	12,21 mln.	10,33K	27,99 mln.	-14,67 mln.	6,11 mln.
Netto Uitgegeven / Terugbetaalde Schuld	9,77 mln.	-17,54 mln.	148 mln.	-7,78 mln.	-36,02 mln.

Start boekjaar: December	2019	2020	2021	2022	2023
Rentabiliteit
Rendement op Activa	4,36	2,99	8,52	9,35	3,99
Rendement op het Totaal Kapitaal	4,95	3,4	9,79	10,64	4,45
Rendement op Eigen Vermogen %	7,16	5,32	27,05	25,55	7,85
Rendement op Eigen Vermogen	7,02	6,43	31,27	28,32	8,25
Margeanalyse
Brutomarge in %	16,62	14,42	16,82	22,64	19,87
SG&A Marge	4,22	4,16	2,64	2,87	4,56
EBITDA Marge %	12,4	10,26	14,18	19,77	15,31
EBITA Marge	7,91	5,81	10,98	15,55	9,28
EBIT Marge %	7,91	5,81	10,98	15,55	9,28
Marge % van Resultaat uit Voortgezette Bedrijfsactiviteiten	4,14	3,31	10,08	12,22	5,81
Nettowinstmarge %	2,83	2,96	9,36	11,36	5,27
Netto Beschikbaar voor Gewone Marge %	2,83	2,96	9,36	11,36	5,27
Genormaliseerde Nettowinstmarge	2,69	2,13	5,58	7,08	3,31
Marge van Geleverde Vrije Kasstroom	-8,13	6,85	-21,78	9,33	3,64
Marge van Onbelaste Vrije Kasstroom	-6,9	7,95	-20,91	11,1	5,58
Omloopsnelheid van activa
Omloopsnelheid van Activa	0,88	0,82	1,24	0,96	0,69
Omloopsnelheid van Vaste Activa (Gemiddelde Vaste Activa)	1,23	1,17	1,71	1,35	0,97
Omloopsnelheid van vorderingen (Gemiddelde vorderingen)	14,52	13,33	17,22	15,38	11,8
Voorraadrotatie (Gemiddelde Voorraad)	17,09	17,73	27,71	19,24	17,52
Kortetermijnliquiditeit
Current Ratio	1,4	1,02	1,65	2,41	1,82
Quick Ratio	0,94	0,75	1,14	1,87	1,45
Operationele Kasstroom ten opzichte van de Huidige Verplichtingen	0,49	0,19	0,55	1,46	0,51
Dagen Verkoop Uitstaand (Gemiddelde Vorderingen)	25,14	27,46	21,2	23,74	30,94
Dagen Uitstaande Voorraad (Gemiddelde Voorraad)	21,36	20,64	13,17	18,97	20,83
Gemiddelde Uitstaande Betalingsdagen	23,28	24,3	11,93	5,71	7,66
Cash Conversie Cyclus (Gemiddelde Dagen)	23,22	23,8	22,44	36,99	44,11
Lange termijn solvabiliteit
Totale Schuld/Eigen Vermogen	72,83	69,16	102,94	81,22	71,43
Totale Schuld / Totaal Kapitaal	42,14	40,88	50,72	44,82	41,67
Lange termijn schuld / Eigen vermogen	58,07	40,54	92,06	72,5	57,19
Langlopende Schuld / Totaal Kapitaal	33,6	23,96	45,36	40,01	33,36
Totaal Passiva / Totaal Activa	49,35	47,95	57,47	50,72	47,5
EBIT / Renteuitgaven	3,51	2,84	6,85	5,06	2,72
EBITDA / Renteuitgaven	5,51	5,02	8,85	6,44	4,49
(EBITDA - Capex) / Renteuitgaven	-0,63	4,64	-8,23	4,74	2,89
Totale Schuld / EBITDA	3,46	4,13	3,04	2,17	3,46
Nettoschuld / EBITDA	2,47	2,93	2,49	1,24	2,16
Totale Schuld / (EBITDA - Capex)	-30,17	4,46	-3,26	2,94	5,38
Nettoschuld / (EBITDA - Capex)	-21,55	3,17	-2,67	1,68	3,36
Groei ten opzichte van vorig jaar
Totale Inkomsten, 1 Jr. Groei %	10,52	-7,11	87,55	-2,56	-28,65
Brutowinst, 1 Jr. Groei %	-3,57	-19,42	118,87	31,13	-37,38
EBITDA, 1 Jr. Groei %	-6,28	-23,16	159,26	35,82	-44,75
EBITA, 1 Jr. Groei %	-11,74	-31,8	254,83	37,99	-57,41
EBIT, 1 Jr. Groeipercentage %	-11,74	-31,8	254,83	37,99	-57,41
Winst uit Voortgezette Operaties, 1 Jaar Groei in %	-28,91	-25,55	470,23	18,15	-68,56
Netto-inkomen, 1 jr. Groei %	-34,35	-2,62	492,19	18,24	-66,89
Genormaliseerd Netto Inkomen, 1 Jaar. Groei %	19,33	-26,35	390,38	23,49	-64,81
Verdund EPS voor Extra, 1 Jaar Groei %	-35,71	-3,7	476,93	17,33	-67,05
Debiteuren, 1 jaar groei in %