Financiële ratio's The Link Real Estate Investment Trust

Aandelen

823 HK0823032773

commerciele vastgoed

Beurs gesloten - Hong Kong S.E. Andere beurzen 09:08:08 23-01-2025			Variatie 5 dagen	Verschil t.o.v. 1 jan (%)
31,90 ^HKD	-1,24%		+1,92%	-2,89%

16/12	S&P bevestigt Link REIT op A op basis van solide marktpositie	MT
09/12	Link Real Estate Investment Trust (SEHK:823) start een aandeleninkoopplan voor 255.384.511 aandelen, wat 10% van het uitgegeven aandelenkapitaal vertegenwoordigt, onder de machtiging goedgekeurd op 31 juli 2024.	CI

57859dfb3c.qUChP4w-zwYJqkreM0atRFTt8c7giotCx4xHr4Pe3CQ.3Avyfs8GuXZH7HysCwP9Jgy0t_mR_dsgvr9wn-m36XLIMexl2kz_Z3zYfg

Gepubliceerde financiële gegevens: THE LINK REAL ESTATE INVESTMENT TRUST

Jaarlijks

Kwartalen

halfjaarlijks

YTD

LTM

Start boekjaar: Maart	2020	2021	2022	2023	2024
Huurinkomsten	10,72 mld.	10,74 mld.	11,6 mld.	12,23 mld.	13,58 mld.
Andere Inkomsten, Totaal - (Specifiek voor het Model)	-	-	364 mln.	85 mln.	-627 mln.
Totale Inkomsten - (Modelspecifiek)	10,72 mld.	10,74 mld.	11,97 mld.	12,32 mld.	12,95 mld.
Onroerend Goed Kosten	2,37 mld.	2,35 mld.	2,63 mld.	2,82 mld.	3,24 mld.
Verkoop-, Algemene & Administratieve Kosten, Totaal - (Modelspecifiek)	548 mln.	586 mln.	710 mln.	871 mln.	1,04 mld.
Andere Operationele Kosten - (Model Specifiek)	-	-	-	-	-
Totale Operationele Kosten - (Model Specifiek)	2,91 mld.	2,93 mld.	3,34 mld.	3,69 mld.	4,27 mld.
Operationeel Inkomen (REIT / Utility Template)	7,8 mld.	7,81 mld.	8,63 mld.	8,63 mld.	8,68 mld.
Rente-uitgaven, Totaal - (Modelspecifiek)	-958 mln.	-996 mln.	-1,07 mld.	-1,59 mld.	-2,49 mld.
Rente- en beleggingsinkomsten - (Specifiek voor het model)	183 mln.	126 mln.	98 mln.	106 mln.	551 mln.
Netto rentelasten - (Modelspecifiek)	-775 mln.	-870 mln.	-975 mln.	-1,49 mld.	-1,94 mld.
Andere Niet-Operationele Inkomsten (Uitgaven) - (Modelspecifiek)	328 mln.	226 mln.	68 mln.	-162 mln.	169 mln.
EBT, Excl. Ongebruikelijke Items - (Modelspecifiek)	7,36 mld.	7,17 mld.	7,72 mld.	6,98 mld.	6,91 mld.
Totale Fusie & Gerelateerde Herstructureringskosten	-	-	-	-	-
Afschrijving van Goodwill	-	-46 mln.	-	-	-377 mln.
Winst (Verlies) op Verkoop van Investeringen - (Specifiek voor het Model)	-	-	-11 mln.	-	-5 mln.
Winst (Verlies) op Verkoop van Activa - (Modelspecifiek)	-	-	-	-	-
Afschrijving van activa - (Sjabloonspecifiek)	-23,95 mld.	-5,28 mld.	426 mln.	9,32 mld.	-7,44 mld.
Resultaat voor belastingen, incl. ongebruikelijke posten	-16,59 mld.	1,84 mld.	8,14 mld.	16,3 mld.	-915 mln.
Inkomstenbelastingkosten	712 mln.	1,09 mld.	1,23 mld.	1,01 mld.	1,55 mld.
Winsten uit voortgezette activiteiten	-17,3 mld.	752 mln.	6,91 mld.	15,29 mld.	-2,46 mld.
Netto Inkomen van het Bedrijf	-17,3 mld.	752 mln.	6,91 mld.	15,29 mld.	-2,46 mld.
Minderheidsbelangen	181 mln.	433 mln.	-13 mln.	158 mln.	480 mln.
Netto-inkomen - (W&V)	-17,12 mld.	1,18 mld.	6,89 mld.	15,45 mld.	-1,98 mld.
Netto Inkomen voor het Gemeenschappelijk Inclusief Buitengewone Posten	-17,12 mld.	1,18 mld.	6,89 mld.	15,45 mld.	-1,98 mld.
Nettowinst toerekenbaar aan gewone aandelen excl. buitengewone posten	-17,12 mld.	1,18 mld.	6,89 mld.	15,45 mld.	-1,98 mld.
Items per aandeel
Nettowinst per Aandeel - Basis	-8,17	0,57	3,29	7,09	-0,77
Basiswinst per aandeel - Voortgezette activiteiten	-8,17	0,57	3,29	7,09	-0,77
Basis Gewogen Gemiddelde Uitstaande Aandelen	2,1 mld.	2,07 mld.	2,09 mld.	2,18 mld.	2,56 mld.
Netto Winst per Aandeel - Verdund	-8,17	0,57	3,27	6,92	-0,77
Verdund EPS - Voortgezette activiteiten	-8,17	0,57	3,27	6,92	-0,77
Verwaterde Gewogen Gemiddelde Uitstaande Aandelen	2,1 mld.	2,07 mld.	2,13 mld.	2,24 mld.	2,56 mld.
Genormaliseerde Basiswinst per Aandeel	2,28	2,38	2,3	2,07	1,87
Genormaliseerde Verwaterde Winst Per Aandeel	2,28	2,38	2,26	2,02	1,87
Dividend Per Aandeel	2,87	2,9	3,06	2,74	2,63
Uitkeringsratio	-34,63	334,68	63,9	32,68	-272,37
Aanvullende items
EBITDA (Winst voor rente, belastingen, afschrijvingen op immateriële activa en materiële vaste activa)	7,88 mld.	7,9 mld.	8,71 mld.	8,72 mld.	8,76 mld.
EBITA wordt in het Nederlands vertaald als "Resultaat Voor Interest, Belastingen en Afschrijvingen".	7,8 mld.	7,81 mld.	8,63 mld.	8,63 mld.	8,68 mld.
EBIT	7,8 mld.	7,81 mld.	8,63 mld.	8,63 mld.	8,68 mld.
EBITDAR	7,89 mld.	7,9 mld.	8,72 mld.	8,72 mld.	-
Effectief Belastingtarief - (Ratio)	-4,29	59,22	15,11	6,17	-169,18
Huidige Binnenlandse Belastingen	988 mln.	960 mln.	955 mln.	-	-
Huidige Buitenlandse Belastingen	-	-	7 mln.	-	-
Totale Huidige Belastingen	988 mln.	960 mln.	962 mln.	986 mln.	928 mln.
Uitgestelde Binnenlandse Belastingen	-276 mln.	-	-	-	-
Totale uitgestelde belastingen	-276 mln.	132 mln.	267 mln.	20 mln.	620 mln.
Genormaliseerd Netto Inkomen	4,78 mld.	4,91 mld.	4,81 mld.	4,52 mld.	4,8 mld.
Gecapitaliseerde Rente	53 mln.	17 mln.	5 mln.	21 mln.	39 mln.
Rente op Lange Termijn Schuld	236 mln.	221 mln.	206 mln.	70 mln.	197 mln.
Aanvullende operationele kostenposten
Marketingkosten	132 mln.	158 mln.	198 mln.	218 mln.	273 mln.
Verkoop- en Marketingkosten	132 mln.	158 mln.	198 mln.	218 mln.	273 mln.
Algemene en Administratieve Kosten	416 mln.	428 mln.	512 mln.	653 mln.	766 mln.
Totaal netto huurkosten	13 mln.	5 mln.	8 mln.	2 mln.	-
Toegerekende Operationele Lease Rente Kosten	3,16 mln.	1 mln.	1,43 mln.	420K	-
Toegerekende Afschrijving van Operationele Lease	9,84 mln.	4 mln.	6,57 mln.	1,58 mln.	-
Onderhouds- en Reparatiekosten, Totaal	226 mln.	285 mln.	279 mln.	278 mln.	329 mln.
Aandelen Gebaseerde Vergoeding, Overig (Totaal)	33 mln.	13 mln.	97 mln.	29 mln.	38 mln.
Totale op aandelen gebaseerde compensatie	33 mln.	13 mln.	97 mln.	29 mln.	38 mln.

Start boekjaar: Maart	2020	2021	2022	2023	2024
Activa
Bruto Materiële Vaste Activa	195 mld.	201 mld.	214 mld.	239 mld.	238 mld.
Geaccumuleerde afschrijving	-156 mln.	-228 mln.	-275 mln.	-412 mln.	-579 mln.
Netto Materiële Vaste Activa	195 mld.	200 mld.	214 mld.	239 mld.	237 mld.
Totale Vastgoedactiva	195 mld.	200 mld.	214 mld.	239 mld.	237 mld.
Contanten en Equivalenten	7,88 mld.	2,53 mld.	2,78 mld.	13,99 mld.	7,18 mld.
Vorderingen op Klanten, Totaal - (Specifiek voor het Model)	210 mln.	253 mln.	270 mln.	170 mln.	900 mln.
Andere Vorderingen	1,02 mld.	942 mln.	1,11 mld.	2,11 mld.	204 mln.
Investering in Schuld- en Eigenvermogensinstrumenten	2,75 mld.	2,74 mld.	2,08 mld.	1,19 mld.	599 mln.
Goodwill	424 mln.	392 mln.	400 mln.	387 mln.	-
Andere Vlottende Activa, Totaal - (Modelspecifiek)	709 mln.	2,59 mld.	902 mln.	4,06 mld.	3,65 mld.
Verhandelbare Activa Effecten, Totaal	19 mln.	61 mln.	404 mln.	318 mln.	263 mln.
Andere Lange-Termijn Activa, Totaal - (Model Specifiek)	-	-	3,76 mld.	6,77 mld.	2,15 mld.
Totaal Activa	208 mld.	210 mld.	226 mld.	268 mld.	252 mld.
Passiva
Huidig deel van de langlopende schuld - (Specifiek voor het model)	937 mln.	3,25 mld.	5,74 mld.	8,09 mld.	11,98 mld.
Langlopende Schuld - (Modelspecifiek)	37,53 mld.	39,36 mld.	48,29 mld.	61,06 mld.	51,31 mld.
Lange-Termijn Leases	-	-	-	22 mln.	29 mln.
Crediteuren, Totaal - (Modelspecifiek)	80 mln.	58 mln.	104 mln.	121 mln.	90 mln.
Opgebouwde kosten, Totaal - (Modelspecifiek)	2,33 mld.	2,08 mld.	2,15 mld.	1,33 mld.	1,62 mld.
Te betalen huidige inkomstenbelasting	370 mln.	975 mln.	483 mln.	453 mln.	441 mln.
Niet-verdiende inkomsten, huidig	-	-	-	-	-
Andere Lopende Verplichtingen - (Brok / FS / Verz. / REIT Sjabloon)	1,3 mld.	627 mln.	783 mln.	1,4 mld.	1,68 mld.
Niet-verdiende inkomsten niet-huidig	310 mln.	401 mln.	522 mln.	446 mln.	502 mln.
Uitgestelde belastingverplichting niet-lopend - (Modelspecifiek)	2,87 mld.	3,03 mld.	3,35 mld.	3,33 mld.	3,93 mld.
Andere Niet Actuele Verplichtingen - (Specifiek voor het Model)	1,78 mld.	1,41 mld.	1,31 mld.	2,62 mld.	2,29 mld.
Totale Verplichtingen - (Modelspecifiek)	47,5 mld.	51,19 mld.	62,73 mld.	78,86 mld.	73,87 mld.
Gewone aandelen, Totaal	160 mld.	159 mld.	163 mld.	189 mld.	179 mld.
Totaal Eigen Vermogen	160 mld.	159 mld.	163 mld.	189 mld.	179 mld.
Minderheidsbelangen	406 mln.	-27 mln.	302 mln.	120 mln.	-381 mln.
Eigen Vermogen	160 mld.	159 mld.	163 mld.	189 mld.	178 mld.
Totaal Passiva en Eigen Vermogen	208 mld.	210 mld.	226 mld.	268 mld.	252 mld.
Aanvullende items
Totaal Aantal Uitstaande Aandelen op de Datum van Indiening	2,06 mld.	2,08 mld.	2,11 mld.	2,55 mld.	2,55 mld.
Totaal Aantal Uitstaande Gewone Aandelen	2,06 mld.	2,08 mld.	2,11 mld.	2,55 mld.	2,55 mld.
Boekwaarde / Aandeel	77,61	76,24	77,1	73,98	70,02
Netto Boekwaarde	159 mld.	158 mld.	162 mld.	189 mld.	179 mld.
Tastbare Boekwaarde Per Aandeel	77,4	76,05	76,91	73,83	70,02
Totale Schuld	38,46 mld.	42,61 mld.	54,03 mld.	69,16 mld.	63,32 mld.
Nettoschuld	30,57 mld.	40,02 mld.	50,85 mld.	54,86 mld.	55,87 mld.
Schuld Equivalent Operationele Leases	104 mln.	40 mln.	64 mln.	16 mln.	-
Minderheidsbelang, Totaal (Incl. Fin. Div)	406 mln.	-27 mln.	302 mln.	120 mln.	-381 mln.
Investeringen volgens de Equity-methode, Totaal	-	-	3,76 mld.	6,77 mld.	2,15 mld.
Rekeningcode - Voorraadwaardering	3	3	3	3	3
Grond - (BS)	1,32 mld.	1,32 mld.	1,32 mld.	1,62 mld.	1,68 mld.
Machines, Totaal	220 mln.	199 mln.	199 mln.	229 mln.	285 mln.
Voltijdse werknemers	1,03K	1,2K	1,2K	1,33K	1,3K
Geaccumuleerde Voorziening voor Dubieuze Debiteuren (Supplement)	60 mln.	67 mln.	59 mln.	106 mln.	87 mln.

Start boekjaar: Maart	2020	2021	2022	2023	2024
Netto Inkomen - (CF)	-17,12 mld.	1,18 mld.	6,89 mld.	15,45 mld.	-1,98 mld.
Afschrijving, Uitputting & Amortisatie - (Sjabloonspecifiek)	75 mln.	91 mln.	84 mln.	94 mln.	94 mln.
Totaal Afschrijvingen, Uitputting & Amortisatie - (Modelspecifiek)	75 mln.	91 mln.	84 mln.	94 mln.	94 mln.
(Winst) Verlies Op Verkoop van Activa - (CF)	15 mln.	21 mln.	2 mln.	-	7 mln.
(Winst) Verlies op Verkoop van Investeringen - (CF)	-	-	11 mln.	-	5 mln.
Totale afschrijving van activa	23,95 mld.	5,32 mld.	-426 mln.	-9,32 mld.	7,82 mld.
(Inkomsten) Verlies Op Eigen Vermogen Investeringen - (CF)	-	-	-364 mln.	-85 mln.	627 mln.
Aandelen-gebaseerde compensatie (CF)	25 mln.	14 mln.	118 mln.	36 mln.	49 mln.
Verandering in Debiteuren - (Modelspecifiek)	-300 mln.	-130 mln.	-411 mln.	457 mln.	337 mln.
Verandering in Crediteuren - (Specifiek voor het Model)	-32 mln.	-299 mln.	73 mln.	-476 mln.	-153 mln.
Verandering in Andere Netto Operationele Activa (Verzameld)	25 mln.	-22 mln.	114 mln.	13 mln.	-137 mln.
Andere Operationele Activiteiten - (Specifiek voor het Model)	-45 mln.	896 mln.	603 mln.	1,47 mld.	1,82 mld.
Kasstroom uit operationele activiteiten	6,59 mld.	7,08 mld.	6,7 mld.	7,64 mld.	8,48 mld.
Verwerving van Onroerend Goed Activa, Totaal	-1,97 mld.	-896 mln.	-886 mln.	-820 mln.	-1,06 mld.
Totale Verkoop van Onroerend Goed Activa	-	-	-	-	-
Netto Verkoop / Aankoop van Onroerend Goed Activa	-1,97 mld.	-896 mln.	-886 mln.	-820 mln.	-1,06 mld.
Contante Overnames	-67 mln.	-7,48 mld.	-9,01 mld.	-18,57 mld.	-2,67 mld.
Investering in Verhandelbare en Eigenvermogensinstrumenten, Totaal - (Modelspecifiek)	1,32 mld.	-2,3 mld.	-802 mln.	-5,3 mld.	1,27 mld.
Andere Investeringsactiviteiten, Totaal - (Modelspecifiek)	188 mln.	138 mln.	116 mln.	57 mln.	1,95 mld.
Kasstroom uit investeringsactiviteiten	-532 mln.	-10,54 mld.	-10,58 mld.	-24,63 mld.	-509 mln.
Kortlopende schuld uitgegeven, Totaal	-	-	-	304 mln.	2 mln.
Uitgegeven Langlopende Schuld, Totaal	25,76 mld.	20,68 mld.	25,27 mld.	40,46 mld.	6,32 mld.
Totale Uitgegeven Schuld - (Modelspecifiek)	25,76 mld.	20,68 mld.	25,27 mld.	40,76 mld.	6,32 mld.
Aflossing van langlopende schulden, totaal	-15,48 mld.	-17,46 mld.	-15,66 mld.	-24,27 mld.	-12,09 mld.
Totaal Terugbetaalde Schuld - (Modelspecifiek)	-15,48 mld.	-17,46 mld.	-15,66 mld.	-24,27 mld.	-12,09 mld.
Uitgifte van Gewone Aandelen - (Specifiek voor het Model)	-	-	-	18,81 mld.	-
Inkoop van Gewone Aandelen - (Specifiek voor het Model)	-4,24 mld.	-379 mln.	-82 mln.	-407 mln.	-935 mln.
Gewone Dividenden Betaald	-5,93 mld.	-3,97 mld.	-4,4 mld.	-5,05 mld.	-5,4 mld.
Dividenden betaald op gewone en preferente aandelen	-5,93 mld.	-3,97 mld.	-4,4 mld.	-5,05 mld.	-5,4 mld.
Andere Financieringsactiviteiten, Totaal - (Modelspecifiek)	-882 mln.	-928 mln.	-978 mln.	-1,58 mld.	-2,61 mld.
Kasstroom uit financieringsactiviteiten	-766 mln.	-2,06 mld.	4,14 mld.	28,27 mld.	-14,71 mld.
Aanpassingen van de Buitenlandse Wisselkoers	-108 mln.	177 mln.	-5 mln.	-66 mln.	-65 mln.
Netto verandering in kasgeld	5,18 mld.	-5,35 mld.	249 mln.	11,21 mld.	-6,8 mld.
Aanvullende items
In Contanten Betaalde Rente	882 mln.	928 mln.	978 mln.	1,58 mld.	2,81 mld.
Betaalde inkomstenbelasting in contanten (teruggave)	933 mln.	379 mln.	1,47 mld.	995 mln.	958 mln.
Netto Schuld Uitgegeven / Terugbetaald - (Specifiek voor het Model)	10,29 mld.	3,21 mld.	9,6 mld.	16,49 mld.	-5,77 mld.
Geleverde Vrije Kasstroom	8,07 mld.	2,18 mld.	6,18 mld.	603 mln.	6,11 mld.
Onbezwaarde Vrije Kasstroom	8,67 mld.	2,8 mld.	6,85 mld.	1,6 mld.	7,67 mld.
Verandering in Netto Werkkapitaal	-3,68 mld.	2,18 mld.	-1,28 mld.	3,92 mld.	-2,11 mld.

Start boekjaar: Maart	2020	2021	2022	2023	2024
Rentabiliteit
Rendement op Activa	2,24	2,34	2,48	2,19	2,08
Rendement op het Totaal Kapitaal	2,35	2,44	2,58	2,27	2,17
Rendement op Eigen Vermogen %	-9,9	0,47	4,29	8,69	-1,34
Rendement op Eigen Vermogen	-9,83	0,74	4,29	8,79	-1,08
Margeanalyse
Brutomarge in %	77,92	78,15	78,04	77,12	75,02
SG&A Marge	5,11	5,45	5,93	7,07	8,02
EBITDA Marge %	73,49	73,49	72,79	70,78	67,67
EBITA Marge	72,81	72,69	72,1	70,05	67
EBIT Marge %	72,81	72,69	72,1	70,05	67
Marge % van Resultaat uit Voortgezette Bedrijfsactiviteiten	-161,44	7	57,72	124,14	-19,02
Nettowinstmarge %	-159,75	11,03	57,61	125,42	-15,31
Netto Beschikbaar voor Gewone Marge %	-159,75	11,03	57,61	125,42	-15,31
Genormaliseerde Nettowinstmarge	44,59	45,72	40,22	36,71	37,05
Marge van Geleverde Vrije Kasstroom	75,29	20,31	51,63	4,89	47,2
Marge van Onbelaste Vrije Kasstroom	80,88	26,1	57,23	12,97	59,21
Omloopsnelheid van activa
Omloopsnelheid van Activa	0,05	0,05	0,05	0,05	0,05
Omloopsnelheid van Vaste Activa (Gemiddelde Vaste Activa)	0,05	0,05	0,06	0,05	0,05
Omloopsnelheid van vorderingen (Gemiddelde vorderingen)	66,78	46,41	44,37	55,61	14,2
Kortetermijnliquiditeit
Current Ratio	1,96	0,91	0,59	1,81	0,77
Quick Ratio	1,82	0,54	0,49	1,46	0,54
Operationele Kasstroom ten opzichte van de Huidige Verplichtingen	1,31	1,01	0,72	0,67	0,54
Dagen Verkoop Uitstaand (Gemiddelde Vorderingen)	5,48	7,86	8,23	6,56	25,78
Gemiddelde Uitstaande Betalingsdagen	21,04	10,73	11,25	14,57	11,94
Lange termijn solvabiliteit
Totale Schuld/Eigen Vermogen	24,02	26,85	33,15	36,58	35,49
Totale Schuld / Totaal Kapitaal	19,37	21,17	24,9	26,78	26,19
Lange termijn schuld / Eigen vermogen	23,44	24,8	29,63	32,31	28,77
Langlopende Schuld / Totaal Kapitaal	18,9	19,55	22,25	23,65	21,24
Totaal Passiva / Totaal Activa	22,88	24,39	27,79	29,43	29,28
EBIT / Renteuitgaven	8,15	7,84	8,04	5,42	3,49
EBITDA / Renteuitgaven	8,22	7,93	8,12	5,48	3,53
(EBITDA - Capex) / Renteuitgaven	8,22	7,93	8,12	5,48	3,53
Totale Schuld / EBITDA	4,88	5,39	6,2	7,93	7,22
Nettoschuld / EBITDA	3,88	5,06	5,84	6,29	6,37
Totale Schuld / (EBITDA - Capex)	4,88	5,39	6,2	7,93	7,22
Nettoschuld / (EBITDA - Capex)	3,88	5,06	5,84	6,29	6,37
Groei ten opzichte van het vorige jaar
Totale Inkomsten, 1 Jr. Groei %	6,78	0,24	11,37	2,95	5,13
Brutowinst, 1 Jr. Groei %	6,67	0,53	11,22	1,75	2,26
EBITDA, 1 Jr. Groei %	7,82	0,24	10,31	0,11	0,5
EBITA, 1 Jr. Groei %	7,14	0,08	10,47	0,02	0,54
EBIT, 1 Jr. Groeipercentage %	7,14	0,08	10,47	0,02	0,54
Winst uit Voortgezette Operaties, 1 Jaar Groei in %	-184,64	-104,35	818,48	121,41	-116,11
Netto-inkomen, 1 jr. Groei %	-184,22	-106,92	481,77	124,12	-112,83
Verdund EPS voor Extra, 1 Jaar Groei %	-185,46	-107,02	474,01	111,94	-111,18
Genormaliseerd Netto Inkomen, 1 Jaar. Groei %	16,03	2,78	-2,02	-6,04	6,11
Netto Vaste Activa, 1 Jaar. Groei %	-10,99	2,96	6,8	11,65	-0,66
Debiteuren, 1 jaar groei in %	89,19	20,48	6,72	-37,04	-11,16
Totaal Activa, 1 Jr. Groei %	-8,51	1,09	7,54	18,7	-5,82
Eigen Vermogen, 1 Jr. Groei in %	-15,38	-0,62	2,5	16,14	-5,35
Tastbare Boekwaarde, 1 Jr. Groei %	-15,41	-0,6	2,5	16,18	-5,16
Kasstroom uit Bedrijfsactiviteiten, 1 Jaar Groei in %	10,91	7,42	-5,37