Toshiba Corp, het in moeilijkheden verkerende Japanse conglomeraat dat strategische opties onderzoekt, heeft gezegd dat het acht eerste voorstellen heeft ontvangen om het bedrijf privé te nemen, alsmede twee voorstellen voor kapitaalallianties waarbij het beursgenoteerd zou blijven.

Het nieuws komt te midden van recente tekenen dat Toshiba, dat al lang in conflict is met zijn grote activistische aandeelhouders, steeds ontvankelijker wordt voor oproepen van buitenlandse hedgefondsbeleggers om een privé-beurs te overwegen.

Vorige maand heeft het bedrijf Akihiro Watanabe, een directeur van de Amerikaanse investeringsbank Houlihan Lokey, als voorzitter van de raad van bestuur voorgedragen en twee vertegenwoordigers van activistische aandeelhouders als externe bestuurders.

"Wij zijn bemoedigd door de veelvoudige voorstellen, omdat wij vinden dat zij grote verwachtingen over het potentieel van Toshiba weerspiegelen," vertelde president-directeur Taro Shimada donderdag op een briefing waar hij ook bullish nieuwe winstdoelstellingen onthulde als onderdeel van een bijgewerkte bedrijfsstrategie.

Toshiba, dat sinds 2015 gebukt gaat onder boekhoud- en bestuurscrises, heeft in april een speciale commissie opgericht om voorstellen te verzamelen nadat aandeelhouders een door het management gesteund herstructureringsplan hadden weggestemd. De deadline voor niet-bindende voorstellen was maandag.

Het bedrijf zei dat het de financieringsregelingen en de haalbaarheid van de voorstellen zal evalueren en dan na zijn jaarlijkse aandeelhoudersvergadering op 28 juni potentiële investeerders zal selecteren die de gelegenheid zullen krijgen om een due diligence uit te voeren.

Toshiba vertegenwoordigt "een grote potentiële deal" en zijn activistische aandeelhouders "zijn duidelijk zeer gemotiveerd, dus het is een kijkje waard voor eventuele grote PE-fondsen," zei analist Mio Kato van LightStream Research, die publiceert op Smartkarma.

"Het is nog niet eens aan due diligence toegekomen, dus er is niet veel reden om het geen blik waardig te gunnen."

Het conglomeraat gaf geen namen van de potentiële investeerders en zei ook niet hoeveel er van overzee kwamen. Volgens bronnen die met de zaak vertrouwd zijn, overwogen KKR & Co Inc, Blackstone Inc , Bain Capital, Brookfield Asset Management, MBK Partners, Apollo Global Management en CVC Capital Partners een bod uit te brengen.

Binnenlandse fondsen Japan Investment Corp, Japan Industrial Partners en Polaris Capital Group overwogen ook deel te nemen aan een bod, hebben de bronnen eveneens gezegd.

De deelneming van plaatselijke fondsen wordt als kritiek beschouwd omdat sommige van Toshiba's sleutelactiviteiten - waaronder defensie-uitrusting en kernenergie - als strategisch belangrijk voor de Japanse regering worden beschouwd.

De Japanse minister van economische veiligheid Takayuki Kobayashi heeft echter gezegd dat de regering buitenlandse investeerders niet zal verhinderen industriële reuzen te kopen, mits zij zich houden aan de voorschriften die de omgang met gevoelige technologie regelen.

Toshiba heeft ook gezegd dat het verwacht dat de bedrijfswinst in het jaar tot en met maart 2026 meer dan verdubbeld zal worden tot 360 miljard yen ($ 2,8 miljard) ten opzichte van het vorige boekjaar - een vooruitzicht dat het als springplank wil gebruiken voor besprekingen met potentiële investeerders.

Het bedrijf wil zijn diensten op het gebied van gegevensbeheer, de productie van chips voor energiebeheer en het onderzoek naar kernreactoren van de volgende generatie uitbreiden.

In het plan is geen rekening gehouden met de vraag of het bedrijf al dan niet beursgenoteerd zou blijven, aldus Shimada.

Shimada, die pas in maart aan het roer kwam, draaide ook het standpunt van het bedrijf over verschillende eenheden om. Toshiba TEC's verkooppuntsystemen en Toshiba's liften en verlichtingsactiviteiten worden nu beschouwd als essentieel voor de groei in plaats van als niet-kernactiviteiten, zei hij.

($1 = 130,0400 yen) (Verslaggeving door Makiko Yamazaki; Aanvullende rapportage door Scott Murdoch in Hongkong, Sam Nussey en Junko Fujita in Tokio; Bewerking door Edwina Gibbs)