De twee bronnen dicht bij de zaak zeiden dat ION en DK een zogenaamde earn out-clausule bespreken, waarbij ION een deel van de prijs zou betalen bij de sluiting en de rest zodra het bedrijf bepaalde financiële doelstellingen haalt.

Het is echter niet zeker dat de partijen overeenstemming kunnen bereiken, aldus een van de bronnen. ION en DK gaven geen commentaar.

Goldman Sachs, dat DK heeft ingehuurd als adviseur voor de verkoop, houdt een aanbesteding voor de activa, zei een derde bron.

Bronnen vertelden Reuters eerder deze maand dat ION in gesprek was met DK over een mogelijke overname van Prelios, waar het in New York gevestigde fonds een prijskaartje van 1,4 miljard euro ($1,44 miljard) aan hangt.

De gesprekken vinden echter plaats op een moment dat de strengere financiële voorwaarden als gevolg van de stijgende rente de buy-out transacties hebben gedecimeerd, met een wereldwijde daling van 54% op jaarbasis in het derde kwartaal.

Nu kredietverstrekkers aarzelen om grote transacties te financieren, kampen private equity buyouts met financieringsproblemen.

ION, in het buitenland opgericht door de zeer particuliere Italiaanse zakenman Andrea Pignataro, betrad vorig jaar de Italiaanse markt voor slechte leningen toen het Cerved overnam, een kredietgegevensgroep met een afdeling voor slechte leningen. De overname waardeerde Cerved op bijna 2 miljard euro.

Kort daarvoor had ION voor 1,5 miljard euro het Italiaanse bancaire softwarebedrijf Cedacri overgenomen.

Buiten Italië nam ION in 2019 van BC Partners een meerderheidsbelang in financiële informatiegroep Acuris, eigenaar van publicaties Debtwire, Dealreporter en Mergermarket.

Het Amerikaanse fonds DK investeerde in 2017 voor het eerst in Prelios en kocht andere investeerders om het bedrijf naar de beurs te brengen.

Het overweegt al lang een exit, waarbij bankiers zeggen dat een verkoop gemakkelijker overeen te komen is terwijl het nog ver verwijderd is van het einde van een baanbrekende 10-jarige leningherstelovereenkomst die Prelios in 2019 sloot met topbank Intesa Sanpaolo.

Prelios wordt geleid door de voormalige vastgoedbankier Riccardo Serrini van Morgan Stanley en voorgezeten door Fabrizio Palenzona, die bijna twee decennia lang vicevoorzitter was bij UniCredit. Prelios is onlangs ook een partnerschap aangegaan met UniCredit voor de behandeling van leningen die waarschijnlijk niet zullen worden terugbetaald.($1 = 0,9736 euro)