Een blik op de komende dag op de Amerikaanse en wereldwijde markten door Amanda Cooper.

De S&P 500 heeft eindelijk het magische 5.000-niveau doorbroken en dat net nu het seizoen van de vierdekwartaalresultaten ten einde loopt.

De vrij forse terugslag, niet alleen van de Federal Reserve maar ook van centrale bankiers wereldwijd in de afgelopen weken, tegen de optimistische prijzen die de markten hadden gezet op renteverlagingen, heeft nauwelijks een deuk gemaakt.

Veel van de recente razernij werd gedreven door de megacaps met een grotere blootstelling aan kunstmatige intelligentie. Maar de winst stimuleert de rally. Uit gegevens van LSEG blijkt nu dat S&P 500-bedrijven verwachten dat hun inkomsten dit jaar met 9,7% zullen stijgen.

Van de 332 bedrijven in de S&P 500 die tot nu toe hun winsten voor 23Q4 hebben gerapporteerd, heeft 80,7% boven de analistenverwachtingen gerapporteerd. Dit is vergelijkbaar met een langetermijngemiddelde van 66, volgens cijfers van LSEG.

Goldman Sachs zegt dat vorige week 10 van de 11 sectoren netto werden gekocht - met niet-duurzame consumentengoederen als uitzondering - aangevoerd door cyclische sectoren die volgens de bank gezamenlijk de grootste nominale netto aankopen sinds september 2021 zagen.

Ondertussen lijken de zaken goed te gaan en niet alleen in het technologiezware Silicon Valley, maar ook in het schijnbaar old-tech Permian-bassin. Diamondback Energy heeft gezegd dat het Endeavor Energy Partners, de grootste particuliere olie- en gasproducent in de regio, zal kopen in een megadeal van $ 26 miljard.

Door de fusie ontstaat de op twee na grootste producent van Perm, na Exxon en Chevron, als onderdeel van een consolidatiegolf onder Amerikaanse boorbedrijven om de productie op te voeren.

De markten zijn in de loop van de dag tot nu toe wat gematigder geweest, omdat een aantal belangrijke Aziatische markten gesloten zijn vanwege de Nieuwjaarsdag en de volatiliteit in Europa werd beperkt door de CPI-cijfers van morgen in de VS. Als er tekenen zijn dat de prijsdruk weer toeneemt, kunnen de weddenschappen op renteverlagingen verder naar de toekomst verschuiven.

Maar voor nu heeft de aandelenmarkt 5.000 goede redenen waarom dit misschien niet al te veel uitmaakt, zolang de economie zo goed stand blijft houden als in de eerste weken van 2024.

Belangrijke ontwikkelingen die later op maandag meer richting zouden moeten geven aan de Amerikaanse markten:

* NY Fed 1-jaars inflatieverwachtingen

* Gouverneur Michelle Bowman van de Federal Reserve Board spreekt op de conferentie voor Community Bankers van de American Bankers Association.

* Thomas Barkin, voorzitter van de Federal Reserve Bank of Richmond, spreekt voor de Atlanta Economics Club.

Neel Kashkari, voorzitter van de Federal Reserve Bank of Minneapolis, neemt deel aan een gesprek dat wordt georganiseerd door de Economic Club of Minnesota.