Dit jaar zei 88% van de Britse fondsbeheerders dat ze besloten hadden om hun beleggingen af te dekken tegen valutarisico's, tegenover 75% vorig jaar, vanwege de toegenomen volatiliteit, volgens een enquête onder 250 Britse vermogensbeheerders.
De meesten zeiden dat ze forex hedges hadden opgezet vanwege de prijzen op de optiemarkt.
Forexopties worden vaak gebruikt om zich in te dekken tegen, of te speculeren op, toekomstige scenario's op de valutamarkten. De waarschijnlijkheid van hogere of lagere volatiliteit wordt verdisconteerd in de kosten van een optie - zoals een verzekeringspremie.
De kosten van hedging zijn gestegen, aldus 84% van de fondsbeheerders, tegenover 75% vorig jaar, zo bleek uit de enquête.
Het pond bereikte op 22 april een laagste punt in een jaar met $1,2296 en vervolgens op 24 september een hoogste punt van $1,3384 met 2-1/2 jaar.
Uit de enquête bleek dat 89% van alle respondenten zei dat het sterke pond van invloed was op het rendement van hun fonds.
De sterkte van het pond hielp Britse fondsbeheerders om zich beleggingen die in dollars geprijsd waren beter te kunnen veroorloven, aldus het onderzoek.
Slechts ongeveer 6% van de fondsbeheerders zei dat ze tussen 75-100% van hun beleggingsportefeuille afdekken tegen valutarisico.
Het grootste deel van de fondsbeheerders zegt tussen de helft en driekwart van hun holdings af te dekken.
Het grootste deel van de respondenten zei dat ze valutadekkingen tussen de vier en zes maanden aanhouden.
Beheerders van Britse hedgefondsen dekken zich 9% meer in dan hun Amerikaanse tegenhangers, zo bleek uit de enquête.
