Om 0845 GMT stond het pond 0,4% lager ten opzichte van de dollar op $1,12750 pence, en 0,18% lager ten opzichte van de euro op 87,220 pence < EURGBP=D3.

Uit de CPI-gegevens van woensdag bleek dat de consumentenprijsindex (CPI) in september op jaarbasis met 10,1% was gestegen, wat een nieuwe klap betekende voor huishoudens die worstelen met een crisis in de kosten van levensonderhoud.

"De Britse CPI was iets steviger dan verwacht, maar de impact op GBP was beperkt en zo mogelijk neerwaarts. Stijgende UST-rendementen (U.S. Treasury) slepen de greenback over de hele linie hoger, ook ten opzichte van GBP," zei Colin Asher, senior econoom bij Mizuho.

De inflatiecijfers zetten een turbulente week voor de valuta voort, nadat Jeremy Hunt maandag het grootste deel van de geplande belastingverlagingen van premier Liz Truss schrapte en haar enorme plan voor een energieprijsplafond verkortte van twee jaar tot zes maanden.

De ommezwaai in de belastingplannen zette traders ertoe aan om hun weddenschappen op een renteverhoging door de Bank of England in te perken.

Op woensdag hielden beleggers rekening met een kans van 65% op een verhoging met een volledig procentpunt tijdens de volgende vergadering van de BoE, die gepland staat voor 3 november. Vóór de ommezwaai van maandag was een beweging van die omvang volledig ingeprijsd.

Een andere factor waarmee marktspelers rekening moeten houden, zijn de plannen van de BoE om te beginnen met de verkoop van een deel van haar enorme voorraad Britse staatsobligaties, die op 1 november van start zal gaan, aldus de centrale bank op dinsdag.

"Volgens BMO gaat de bank momenteel voor 100bps in november, maar we zien wel iets in een verkoop van slechts 75bps als de bank doorgaat met de verkoop van activa en er geen verdere breuken in de giltmarkt zijn," zei Stephen Gallo, Europees hoofd van de FX-strategie voor BMO Capital Markets.

De BoE zei dat ze haar startdatum voor de lancering van haar zogenaamde kwantitatieve verkrappingsprogramma een dag verschoof ten opzichte van haar eerdere schema om te voorkomen dat het zou botsen met een begrotingsverklaring van de regering op 31 oktober.

Truss heeft tot nu toe de roep om haar ontslag afgeweerd, hoewel de markten steeds meer rekening houden met de mogelijkheid van haar aanstaande vervanging.

"Politieke onzekerheid is bijna altijd slecht voor een valuta, maar in dit geval hebben de volwassenen het begrotingsbeleid al weer onder controle," zei Asher van Mizuho.

"De agenda van Truss is al in de prullenbak beland. De vervanging van Truss op zich zou dus waarschijnlijk een beperkte impact hebben."