Care Property Invest / : Publicatie Tussentijdse verklaring van de raad van bestuur 1ste kwartaal 2023

Gereglementeerde informatie

17 mei 2023 - na beurstijd onder embargo tot 17u45

naamloze vennootschap Openbare gereglementeerde vastgoedvennootschap naar Belgisch recht Zetel: Horstebaan 3, 2900 Schoten-Ondernemingsnummer 0456.378.070 (RPR Antwerpen)

(de "Vennootschap")

Tussentijdse verklaring van de raad van bestuur 1ste kwartaal 2023

FINANCIËLE HIGHLIGHTS

Kerncijfer	31 maart 2023	31 dec. 2022	31 maart 2022	Evolutie
Reële waarde vastgoedportefeuille	€ 1.143,5 m	€ 1.131,3 m		+1%
Marktkapitalisatie	€ 471,2 m	€ 437,2 m		+8%
Bezettingsgraad	100%	100%	100%	=
Schuldgraad	42,83%	52,37%		-18%
Kost vreemd vermogen	2,43%	2,14%		+14%
Huurinkomsten	€ 15,9 m		€ 12,3 m	+29%
Aangepaste EPRA-winst	€ 8,4 m		€ 7,8 m	+8%
Aangepaste EPRA-winst per aandeel	€ 0,23		€ 0,29	-21%

OPERATIONELE KPI'S

• Inningsgraad huur verschuldigd tot 31 maart 2023: 98%
• Indexatie/ LfL groei: 10,64%
• Bezettingsgraad: 100%

GOEDE SOLVABILITEIT EN LIQUIDITEIT

• Schuldgraad onder controle: 42,83%
• Beperkte verplichtingen uit gecommitteerde ontwikkelingen: € 35 miljoen (waarvan nog € 28 miljoen cash-out in 2023)
• Stabiele waardering portefeuille: -0,02% in schommeling FV tussen 31 december 2022 en 31 maart 2023
• Beschikbare ruimte op kredietlijnen op 31 maart 2023: € 198 miljoen

RISICO-AVERS PROFIEL

• 28% van de huurinkomsten afkomstig van lokale overheden met garantie van de Vlaamse overheid
• Actief in solide markten: België (72%), Nederland (15%), Spanje (6,5%) en Ierland (6,5%)
• Dekkingsgraad financiële schulden: 100%
• Gemiddelde looptijd financiële schulden (incl. CP): 5,72 jaar.

BEVESTIGING VAN DE GUIDANCE VOOR 2023

• EPS: € 1,00 - € 1,03
• DPS: € 1,00 (dividendrendement op basis van de koers op 31 maart 2023: 7,85%)

De Vennootschap handhaaft voor het volledige boekjaar 2023 haar EPS guidance van € 1,00 - € 1,03 en haar DPS-guidance van € 1,00.

Care Property Invest nv / 	 / Care Property Invest nv

I. TUSSENTIJDSE VERKLARING VAN DE RAAD VAN BESTUUR

1. Belangrijke gebeurtenissen

1.1 Belangrijke gebeurtenissen 1ste kwartaal 2023

Hieronder wordt een kort overzicht gegeven van de acquisities, lopende projecten in ontwikkeling en projecten verworven onder opschortende voorwaarden tijdens het 1ste kwartaal van 2023.

Voor verdere informatie betreffende het vastgoed van de verworven projecten verwijzen we naar de individuele persberichten op de website, www.carepropertyinvest.be/investeren/persberichten/.

1.1.1 Projecten 1ste kwartaal 2023 in Nederland

Naam	Exploitant	Acquisitie-	Locatie	Bouw- /	Contract	Conv. Waarde	Type
		datum		renovatiejaar		(in € miljoen)	transactie
				of verwachte
				oplevering
Lopende projecten in ontwikkeling
St. Josephkerk	Korian Holding	26/09/2019	Hillegom	Q2 2025	20 jaar	€ 9,1	Asset deal
	Nederland				(triple net)
Sterrenwacht	Korian Holding	12/06/2019	Middelburg	Q2 2023	20 jaar	€ 6,5	Asset deal
	Nederland				(triple net)
Warm Hart	Warm Hart	03/02/2022	Zuidwolde	Q2 2023	20 jaar	€ 10,4	Asset deal
Zuidwolde	Zorghuizen				(triple net)
Warm Hart	Warm Hart	28/04/2022	Ulestraten	Q4 2023	20 jaar	€ 6,5	Asset deal
Ulestraten	Zorghuizen				(triple net)
Nieuwe projecten verworven onder opschortende voorwaarden
Saamborgh Ruurlo	Saamborgh	15/03/2023	Ruurlo	2023	20 jaar	€ 11,9	Share deal
	Verhuur B.V.				(triple net)

1.1.2 Projecten 1ste kwartaal 2023 in Spanje

Naam	Exploitant	Acquisitie-	Locatie	Bouw- /	Contract	Conv. Waarde	Type
		datum		renovatiejaar		(in € miljoen)	transactie
				of verwachte
				oplevering
Lopende projecten in ontwikkeling
Emera Mostoles	Emera Group	21/06/2021	Mostoles	Q2 2023	15 jaar	€ 12,1	Asset deal
			(Madrid)		(triple net)
Solimar Tavernes	Vivalto Group	11/03/2022	Tavernes	Q4 2023	20 jaar	€ 10,6	Asset deal
Blanques			Blanques		(triple net)
Solimar Elche	Vivalto Group	28/09/2022	Elche	Q1 2024	20 jaar	€ 10,8	Asset deal
					(triple net)
Marina Del Port	La Vostra Llar	01/12/2022	Barcelona	Q2 2024	20 jaar	€ 7,0	Asset deal
					(triple net)
1.1.3 Projecten 1ste kwartaal 2023 in Ierland
Naam	Exploitant	Acquisitie-	Locatie	Bouw- /	Contract	Conv. Waarde	Type
		datum		renovatiejaar		(in € miljoen)	transactie
				of verwachte
				oplevering
Lopende projecten in ontwikkeling
Sugarloaf Care Centre	Silver Stream	16/12/2022	Kilmacanogue	Q4 2024	25 jaar	€ 23,4	Share deal
	Healthcare		South		(triple net)
Nieuwe projecten verworven onder opschortende voorwaarden
Skibbereen	Brookhaven	06/01/2023	Skibbereen	2004	25 jaar	€ 7,5	Asset deal
Residential Care	Healthcare				(triple net)
Centre

1.1.4 Andere gebeurtenis tijdens het 1ste kwartaal van 2023

1.1.4.1 Kapitaalverhoging in geld

Care Property Invest lanceerde op 11 januari 2023 een kapitaalverhoging bij wijze van inbreng in geld binnen het toegestane kapitaal met opheffing van het wettelijk voorkeurrecht en met toekenning van onherleidbare

toewijzingsrechten aan alle bestaande aandeelhouders.

De voornaamste doelstelling van deze kapitaalverhoging bestond erin om de Vennootschap toe te laten nieuwe

financiële middelen te verwerven en haar eigen vermogen te verhogen zodat zij de vooropgestelde groeistrategie

met betrekking tot haar vastgoedportefeuille kan voortzetten, en tegelijkertijd een verlaagde schuldratio kan handhaven.

Na de openbare aanbieding tot inschrijving op nieuwe aandelen en de succesvolle private plaatsing van scrips kondigde de Vennootschap op 20 januari 2023 aan dat bestaande aandeelhouders en nieuwe investeerders ingeschreven hebben op 100% van de aangeboden nieuwe aandelen voor een brutobedrag van € 110.966.496 waarvan € 55.016.264 werd toegewezen aan de post kapitaal en € 55.950.232 aan de post uitgiftepremies. Na deze verrichting wordt het kapitaal van de Vennootschap vertegenwoordigd door 36.988.833 volledig volgestorte aandelen.

Turnhout (BE) I De Nieuwe Kaai

6

7

Care Property Invest nv / 	 / Care Property Invest nv

1.2 Gebeurtenissen na afsluiting van het 1ste kwartaal 2023

1.2.1 Bijkomende investeringen

Zoals reeds meegedeeld in aparte persberichten, kan Care Property Invest met trots aankondigen dat zij na de

afsluiting van het boekjaar nog de volgende investeringen heeft gerealiseerd:

1.2.1.1 Bijkomend project in België

Naam	Exploitant	Acquisitie-	Locatie	Bouw- /	Contract	Conv.	Type
		datum		renovatiejaar		Waarde	transactie
				of verwachte		(in €
				oplevering		miljoen)
Nieuwe projecten met onmiddellijk rendement
Bocasa - Bolderberg	Vulpia Care Group	26/04/2023	Bolderberg	2013	Resterende	€ 24,2	Share
					looptijd van		deal
					19 jaar

1.2.1.2 Bijkomende projecten in Nederland

Naam	Exploitant	Acquisitie-	Locatie	Bouw- /	Contract	Conv.	Type
		datum		renovatiejaar		Waarde	transactie
				of verwachte		(in €
				oplevering		miljoen)
Opgeleverde projecten
Warm Hart Zuidwolde	Warm Hart Zorghuizen	03/02/2022	Zuidwolde	Q2 2023	20 jaar	€ 10,4	Asset deal
					(triple net)

1.2.2 Andere gebeurtenissen na 1ste kwartaal 2023 1.2.2.1 Verwerving dochtervennootschap

Naam verworven dochtervennootschap	Datum verwerving	Doel
Het Gehucht nv	26/04/2023	Zorgvastgoedsites in België verwerven

1.2.2.2 Toegestaan kapitaal

Tijdens de buitengewone algemene vergadering van 26 april 2023 werd met een ruime meerderheid van 93,21% besloten tot de hernieuwing van de machtiging inzake het toegestane kapitaal.

De buitengewone algemene vergadering besliste de machtiging inzake het toegestane kapitaal te hernieuwen en te vervangen als volgt:

• Ten belope van een maximumbedrag van € 110.032.531 voor kapitaalverhogingen bij wijze van inbreng in geld waarbij wordt voorzien in de mogelijkheid tot uitoefening van het wettelijk voorkeurrecht of van het onherleidbaar toewijzingsrecht door de aandeelhouders van de Vennootschap.
• Ten belope van een maximumbedrag van € 44.013.012 voor kapitaalverhogingen in het kader van de uitkering van een keuzedividend.
• Ten belope van een maximumbedrag van € 22.006.506 voor (i) kapitaalverhogingen bij wijze
  van inbreng in natura, (ii) kapitaalverhogingen door inbreng in geld zonder de mogelijkheid tot de uitoefening van het voorkeurrecht of van het onherleidbaar toewijzingsrecht door de aandeelhouders van de Vennootschap, of (iii) enige andere vorm van kapitaalverhoging.

De machtiging geldt voor een periode van twee jaar te rekenen vanaf de bekendmaking van het besluit van de buitengewone algemene vergadering en werd verleend onder de voorwaarde dat het kapitaal in het kader van het toegestane kapitaal nooit verhoogd zal worden met

een bedrag hoger dan € 220.065.062.

Met andere woorden de som van de kapitaalverhogingen met toepassing van de hierboven gestelde machtigingen mag in totaal niet hoger zijn dan € 220.065.062.

Voor de documentatie m.b.t. deze buitengewone algemene vergadering en meer informatie verwijzen we naar de website van de Vennootschap (www.carepropertyinvest.be/investeren/ algemene-vergadering/).

8

9

Care Property Invest nv / 	 / Care Property Invest nv

2. Synthese van de geconsolideerde balans en de staat van het globaal resultaat

2.1 Geconsolideerde staat van het globaal resultaat

Bedragen in EUR	31/03/2023	31/03/2022
I	Huurinkomsten (+)	15.930.509	12.346.730
NETTOHUURRESULTAAT	15.930.509	12.346.730
V	Recuperatie van huurlasten en belastingen normaal gedragen door de	266.742	141.844
	huurder op verhuurde gebouwen (+)
VII	Huurlasten en belastingen normaal gedragen door de huurder op	-280.626	-141.844
	verhuurde gebouwen (-)
VASTGOEDRESULTAAT	15.916.625	12.346.730
IX	Technische kosten (-)	-2.401	-494
VASTGOEDKOSTEN	-2.401	-494
OPERATIONEEL VASTGOEDRESULTAAT	15.914.224	12.346.236
XIV	Algemene kosten van de vennootschap (-)	-2.846.479	-2.564.915
XV	Andere operationele opbrengsten en kosten (+/-)	-169.903	127.433
OPERATIONEEL RESULTAAT VOOR HET RESULTAAT OP DE PORTEFEUILLE	12.897.842	9.908.753
XVIII	Variaties in de reële waarde van vastgoedbeleggingen (+/-)	-141.137	5.899.341
OPERATIONEEL RESULTAAT	12.756.705	15.808.095
XX	Financiële inkomsten (+)	13.604	30
XXI	Netto-interestkosten(-)	-3.185.366	-2.111.259
XXII	Andere financiële kosten (-)	-1.407.058	-101.789
XXIII	Variaties in de reële waarde van financiële activa en passiva (+/-)	-2.476.297	14.190.127
FINANCIEEL RESULTAAT	-7.055.118	11.977.110
RESULTAAT VOOR BELASTINGEN	5.701.587	27.785.205
XXIV	Vennootschapsbelasting (-)	727.062	-1.492.096
XXV	Exittaks (-)	0	-91.009
BELASTINGEN	727.062	-1.583.105
NETTORESULTAAT (aandeel van de groep)	6.428.649	26.202.099
Andere elementen van het globaal resultaat	0	0
GLOBAAL RESULTAAT	6.428.649	26.202.099

2.2 Nettoresultaat per aandeel op geconsolideerde basis

Bedragen in EUR	31/03/2023	31/03/2022
NETTORESULTAAT / GLOBAAL RESULTAAT	6.428.649	26.202.099
Nettoresultaat per aandeel o.b.v. het gewogen gemiddelde uitstaande aandelen	€ 0,1738	0,9733
Brutorendement t.a.v. de initiële uitgifteprijs in 1996	2,92%	16,36%
Brutorendement t.a.v. de beurswaarde op afsluitdatum	1,36%	3,92%
2.3 Componenten uit het nettoresultaat
Bedragen in EUR	31/03/2023	31/03/2022
NETTORESULTAAT / GLOBAAL RESULTAAT	6.428.649	26.202.099
Niet-kaselementen begrepen in het globaal resultaat	2.002.387	-18.390.512
Afschrijvingen, waardeverminderingen en terugnames van	120.409	96.807
waardeverminderingen
Variaties in de reële waarde van vastgoedbeleggingen	141.137	-5.899.341
Variaties in de reële waarde van toegelaten afdekkingsinstrumenten	2.476.297	-14.190.127
Winst- of verliesmarge projecten toegerekend aan de periode	206.874	221.229
Uitgestelde belastingen	-942.330	1.380.921
AANGEPASTE EPRA-WINST	8.431.036	7.811.587
Aangepaste EPRA-winst per aandeel o.b.v. gewogen gemiddelde uitstaande aandelen	€ 0,2279	€ 0,2902
Brutorendement t.a.v. de initiële uitgifteprijs in 1996	3,83%	4,88%
Brutorendement t.a.v. de beurswaarde op afsluitdatum	1,79%	1,17%

Het gewogen gemiddelde aantal uitstaande aandelen bedroeg 26.921.924 per 31 maart 2022 en steeg naar 36.988.833 aandelen per 31 maart 2023. Het aantal aandelen bedroeg 26.931.116 per 31 maart 2022 (inclusief 9.192 eigen aandelen) en steeg naar 36.988.833 aandelen per 31 maart 2023. Op deze datum had de Vennootschap geen eigen aandelen meer in haar bezit.

Het aantal aandelen wijzigde naar aanleiding van (i) een keuzedividend over boekjaar 2021 dat succesvol werd afgerond op 20 juni 2022 en leidde tot de uitgifte van 171.794 nieuwe aandelen, (ii) een kapitaalverhoging in natura voor de aankoop van 100% van de aandelen in Igor Haacht nv, die de assistentiewoningen "Klapgat" gelegen te Haacht bezit. Deze transactie vond plaats op 7 juli 2022 en hiervoor werden 638.715 nieuwe aandelen uitgegeven en (iii) door de verwezenlijking van een kapitaalverhoging in geld op 24 januari 2023, waardoor 9.247.208 nieuwe aandelen werden uitgegeven. Vanaf deze datum bedraagt het maatschappelijk kapitaal van de Vennootschap

€ 220.065.062 en wordt het vertegenwoordigd door een totaal van 36.988.833 volledig volgestorte aandelen.

Het brutorendement wordt berekend in tabel "2.2 Nettoresultaat per aandeel op geconsolideerde basis" door het nettoresultaat per aandeel te delen door resp. de initiële uitgifteprijs in 1996 (zijnde € 5,9495) enerzijds en

de beurswaarde op afsluitdatum anderzijds. In de tabel "2.3 Componenten uit het nettoresultaat" wordt het

brutorendement berekend door de aangepaste EPRA-winst per aandeel te delen door resp. de initiële uitgifteprijs in 1996 (zijnde € 5,9495) enerzijds en de beurswaarde op afsluitdatum anderzijds. De beurswaarde bedroeg

• 12,74 per 31 maart 2023 en € 24,85 per 31 maart 2022. Er zijn geen instrumenten die een potentieel verwaterend effect hebben op het nettoresultaat per aandeel.

10

11