Financiën Dino Polska S.A.

Aandelen

DNP

PLDINPL00011

Levensmiddelenhandel & -distributie

Beurs gesloten - Warsaw S.E. Andere beurzen 17:55:41 26-04-2024			Variatie 5 dagen	Verschil t.o.v. 1 jan (%)
385,1 ^PLN	+5,19%		+4,65%	-16,41%

04/04	Dino opent 32 nieuwe winkels in het eerste kwartaal van 2024	CI
03/04	Dino Polska S.A. (WSE:DNP) heeft de acquisitie afgerond van 77,22% belang in eZebra.pl sp. z o.o. van de oprichters van eZebra.pl sp. z o.o. voor PLN 51,5 miljoen.	CI

Totale waarde

Fiscaal tijdperk: december	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Marktkapitalisatie ¹	14.118	28.373	36.010	36.794	45.167	37.755	-	-
Bedrijfswaarde ¹	14.866	29.366	37.067	38.196	46.122	37.116	36.549	37.279
K/w-verhouding	34,4 x	44 x	44,7 x	32,5 x	32,1 x	22,5 x	16,9 x	15 x
Dividendrendement	-	-	-	-	-	-	-	2,6%
Marktkapitalisatie/omzet	1,85 x	2,8 x	2,69 x	1,86 x	1,76 x	1,23 x	1,03 x	0,88 x
Bedrijfswaarde/omzet	1,94 x	2,9 x	2,77 x	1,93 x	1,8 x	1,21 x	1 x	0,87 x
Bedrijfswaarde/EBITDA	20,5 x	28,3 x	29,2 x	20,8 x	20,7 x	13,7 x	11 x	9,76 x
Bedrijfswaarde/FCF	-484 x	-161 x	-3.997 x	-198 x	77 x	73,6 x	26,9 x	22,6 x
FCF Yield	-0,21%	-0,62%	-0,03%	-0,5%	1,3%	1,36%	3,71%	4,42%
Price to Book	8,7 x	12,5 x	11,7 x	8,75 x	8,06 x	5,24 x	4,29 x	3,54 x
Aantal aandelen (in duizenden)	98.040	98.040	98.040	98.040	98.040	98.040	-	-
Referentieprijs ²	144,0	289,4	367,3	375,3	460,7	385,1	385,1	385,1
Datum van publicatie	12/03/20	12/03/21	10/03/22	23/03/23	21/03/24	-	-	-

¹PLN in Miljoen²PLN

Geschatte gegevens

Evolutie van de resultatenrekening (Jaargegevens)

Fiscaal tijdperk: december	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Omzet ¹	7.647	10.126	13.362	19.802	25.666	30.645	36.627	42.822
EBITDA ¹	725,4	1.036	1.271	1.838	2.233	2.706	3.314	3.819
Bedrijfsresultaat (EBIT) ¹	561,9	837,9	1.024	1.538	1.876	2.302	2.841	3.331
Operationele Marge	7,35%	8,27%	7,66%	7,77%	7,31%	7,51%	7,76%	7,78%
Resultaat voor belastingen (EBT) ¹	502,5	789	978,4	1.402	1.739	2.162	2.729	3.119
Nettowinst (verlies) ¹	410,9	643,9	805,3	1.132	1.405	1.782	2.237	2.524
Nettomarge	5,37%	6,36%	6,03%	5,72%	5,48%	5,81%	6,11%	5,89%
WPA ²	4,190	6,570	8,210	11,55	14,33	17,14	22,75	25,75
Free Cash Flow ¹	-30,72	-182,1	-9,273	-192,5	598,7	504	1.358	1.649
FCF-marge	-0,4%	-1,8%	-0,07%	-0,97%	2,33%	1,64%	3,71%	3,85%
Kasstroomconversie (ebitda)	-	-	-	-	26,81%	18,63%	40,96%	43,18%
Kasstroomconversie (nettowinst)	-	-	-	-	42,6%	28,29%	60,67%	65,34%
Dividend per aandeel ²	-	-	-	-	-	-	-	10,000
Datum van publicatie	12/03/20	12/03/21	10/03/22	23/03/23	21/03/24	-	-	-

¹PLN in Miljoen²PLN

Geschatte gegevens

Evolutie van de resultatenrekening (Kwartaalgegevens)

Fiscaal tijdperk: december	2021 Q3	2021 Q4	2021 S2	2022 Q1	2022 Q2	2022 Q3	2022 Q4	2023 Q1	2023 Q2	2023 Q3	2023 Q4	2024 Q1	2024 Q2	2024 Q3	2024 Q4	2025 Q1
Omzet ¹	3.487	3.864	7.351	3.854	4.887	5.368	5.693	5.544	6.549	6.875	6.698	6.490	7.774	8.323	8.188	-
EBITDA ¹	357,8	360,8	718,6	332,8	450,6	536	518,5	458,2	571,4	649,5	553,5	506,6	686,6	848,2	744,2	-
Bedrijfsresultaat (EBIT) ¹	292,9	292,7	585,6	262,9	377,7	459,5	437,7	375,7	482,1	558,5	459,6	414,4	589,1	747,3	642,2	-
Operationele Marge	8,4%	7,57%	7,97%	6,82%	7,73%	8,56%	7,69%	6,78%	7,36%	8,12%	6,86%	6,39%	7,58%	8,98%	7,84%	-
Resultaat voor belastingen (EBT)	281,6	278,8	-	235,1	-	-	-	334	-	-	433,7	-	-	-	-	-
Nettowinst (verlies) ¹	228,8	235,5	464,3	191,4	273,1	339,4	328,2	270,7	362,2	424	348,4	311,5	438,9	557,9	494,4	-
Nettomarge	6,56%	6,1%	6,32%	4,97%	5,59%	6,32%	5,77%	4,88%	5,53%	6,17%	5,2%	4,8%	5,65%	6,7%	6,04%	-
WPA ²	2,330	2,400	4,730	1,950	2,790	3,460	3,350	2,760	3,690	4,330	3,550	2,991	4,145	5,424	4,796	-
Dividend per aandeel ²	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Datum van publicatie	5/11/21	10/03/22	10/03/22	5/05/22	18/08/22	4/11/22	23/03/23	4/05/23	17/08/23	2/11/23	21/03/24	-	-	-	-	-

¹PLN in Miljoen²PLN

Geschatte gegevens

Balans

Fiscaal tijdperk: december	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Nettoschuldpositie ¹	748	993	1.057	1.402	955	-	-	-
Nettokaspositie ¹	-	-	-	-	-	640	1.206	477
Hefboom (schuld/ebitda)	1,032 x	0,9588 x	0,8311 x	0,7627 x	0,4276 x	-	-	-
Free Cash Flow ¹	-30,7	-182	-9,27	-192	599	504	1.358	1.649
ROE (netto-inkomsten/eigen vermogen)	29%	33,1%	30,2%	31,1%	28,7%	26,2%	26,2%	25,7%
ROA (netto-inkomsten/totale activa)	10,8%	13%	12,6%	14%	14,5%	14,1%	14%	15,5%
Totale activa ¹	3.819	4.961	6.370	8.086	9.692	12.621	15.971	16.290
Nettoactief per aandeel ²	16,50	23,10	31,30	42,90	57,20	73,40	89,70	109,0
Cashflow per aandeel ²	8,150	8,360	13,50	12,80	18,10	25,70	31,50	-
Capex ¹	828	1.002	1.336	1.446	1.173	1.512	1.716	1.806
Capex/omzet	10,83%	9,9%	10%	7,3%	4,57%	4,93%	4,69%	4,22%
Datum van publicatie	12/03/20	12/03/21	10/03/22	23/03/23	21/03/24	-	-	-

¹PLN in Miljoen²PLN

Geschatte gegevens

WPA & Dividend

Historische koers/winstverhouding

Evolutie van de historische prestaties

Historische marktkapitalisatie/EBITDA

Ratings voor Dino Polska S.A.

Trading rating

Beleggingsrating

ESG Refinitiv

Meer adviezen

Analistenconsensus

Verkoop

Koop

Gemiddeld advies

Houden

Aantal analisten

Laatste slotkoers

385,1 PLN

Gemiddelde koersdoel

435,6 PLN

Spread / Gemiddelde doel

+13,12%

Consensus

Herzieningen van WPA

Bedrijfscijfers

Kwartaalwinst - Afwijkingspercentage

De agenda van het bedrijf

Sector Supermarkten & Gemakswinkels

	Vaira. 1 jan.	Kapi.
DINO POLSKA S.A.	-16,41%	9,33 mld.
FOMENTO ECONÓMICO MEXICANO, S.A.B. DE C.V.	-7,21%	38,45 mld.
AVENUE SUPERMARTS LIMITED	+11,52%	35,53 mld.
SEVEN & I HOLDINGS CO., LTD.	+9,36%	33,86 mld.
SM INVESTMENTS CORPORATION	+9,52%	20,2 mld.
COLES GROUP LIMITED	+1,92%	14,29 mld.
JERÓNIMO MARTINS, SGPS, S.A.	-17,40%	12,77 mld.
CASEY'S GENERAL STORES, INC.	+16,48%	11,85 mld.
ICA GRUPPEN	-.--%	11,82 mld.
CARREFOUR	-3,89%	11,75 mld.

Supermarkten & Gemakswinkels