(Alliance News) - Shield Therapeutics PLC heeft donderdag stappen aangekondigd om zijn financiële situatie te verbeteren.

Shield bevestigde dat het inschrijvings- en plaatsingsgedeelte van een aandelenverhoging op donderdag werd voltooid, waarbij USD6,1 miljoen, gelijk aan GBP5,0 miljoen, werd binnengehaald uit de uitgifte van 62,4 miljoen nieuwe aandelen tegen 8,0 pence per stuk. De nieuwe aandelen zijn gelijk aan 8,0% van het bestaande eigen vermogen.

Van dit totaal werden 41,4 miljoen aandelen geplaatst door Peel Hunt en Cavendish Capital Markets, terwijl 21,0 miljoen aandelen werden geplaatst door de dominante aandeelhouder AOP Health International Management AG.

AOP had al een belang van meer dan 40%. Het deed in mei al een verplicht bod op alle Shield-aandelen, maar dit verviel in juni.

AOP oefende ook warrants uit voor nog eens 5,1 miljoen nieuwe aandelen tegen een prijs van 6,75p.

Shield-aandelen noteerden donderdagmiddag in Londen 22% lager op 7,60p.

Shield lanceerde daarnaast een aanbod van aandelen tegen de plaatsingsprijs aan particuliere beleggers via het REX-platform. Dit zou nog eens GBP1,1 miljoen kunnen opbrengen.

Tegelijkertijd zei Shield dat het een gewaarborgde senior schuldfaciliteit van USD20 miljoen heeft afgesloten bij SWK Holdings Corp, een in Dallas, Texas gevestigde leverancier van financiering aan de gezondheidszorg en biowetenschappen.

Shield zei dat het de fondsen van de kapitaalverhoging en de schuldfaciliteit zal gebruiken om te investeren in zijn commerciële activiteiten in de VS "met als doel de lanceringscurve te versnellen en de nettoverkoopprijs te verhogen voor Accrufer", de behandeling tegen ijzertekort. Shield zal ook de resterende USD5,7 miljoen van een bestaande lening terugbetalen.

Het verlies voor belastingen in de zes maanden die eindigden op 30 juni bedroeg USD11,8 miljoen, een daling ten opzichte van USD14,7 miljoen een jaar eerder, terwijl de inkomsten met 66% stegen van USD2,6 miljoen naar USD4,3 miljoen. Shield boekte ook USD4,3 miljoen aan overige bedrijfsinkomsten in de afgelopen periode, vergeleken met geen van deze inkomsten een jaar eerder. Dit vertegenwoordigde een eerder uitgestelde vooruitbetaling van Viatris Inc, de verkooppartner van Shield in de VS.

"Ik ben verheugd te kunnen melden dat Shield een uitstekende eerste helft van 2023 heeft gehad," zei Chief Executive Officer Greg Madison. "We hebben met succes de commerciële samenwerking van Accrufer met Viatris geïnitieerd, de opbouw van het gecombineerde team voltooid en onze nieuwe commerciële groeistrategie en marketingcampagne effectief geïmplementeerd."

Door Tom Waite, redacteur Alliance News

Reacties en vragen naar newsroom@alliancenews.com

Copyright 2023 Alliance News Ltd. Alle rechten voorbehouden.