VIRTU FINANCIAL, INC. In een klacht die is ingediend bij de federale rechtbank in Manhattan, zegt de SEC dat Virtu klanten herhaaldelijk en ten onrechte heeft verteld dat het "informatiebarrières" en een "systematische scheiding tussen bedrijfsgroepen" gebruikte om hun materiële niet-openbare informatie te beschermen.
De SEC zei dat in werkelijkheid "iedereen" bij de Virtu Americas unit van het in New York gevestigde bedrijf van januari 2018 tot april 2019 toegang kon krijgen tot gevoelige informatie over klanten en hun transacties door gebruik te maken van algemene gebruikersnamen en wachtwoorden.
Hierdoor ontstond het risico dat de eigen handelaren van Virtu, die geacht werden "afgeschermd" te zijn van de transacties van klanten, de informatie konden gebruiken om er zelf voordeel uit te halen ten koste van klanten, zelfs terwijl Virtu handelsprovisies van diezelfde klanten aannam, aldus de SEC.
De informatie die naar verluidt werd onthuld, omvatte details die de klanten identificeerden en de namen, prijzen en volumes van de effecten die zij kochten en verkochten, voegde de toezichthouder eraan toe.
In de rechtszaak worden civielrechtelijke boetes, de terugvordering van onrechtmatig verkregen winsten en een verbod op verdere overtredingen geëist.
In een verklaring zei Virtu dat het redelijke beleidsregels en controles heeft gehandhaafd om klantgegevens te beschermen.
Virtu zei ook dat de rechtszaak volgde op haar kritiek op SEC-voorstellen over marktstructuur, en haar eigen rechtszaak over de regelgeving van de toezichthouder.
"Helaas lijkt het standpunt van de SEC gedreven te worden door politiek en krantenkoppen in plaats van door de feiten en de wet," zei Virtu Chief Executive Douglas Cifu. "We kijken ernaar uit om ons in de rechtszaal krachtig te verdedigen tegen deze ongegronde beschuldigingen."
Aandelen van Virtu daalden 2% naar $18,10 in de handel na beurs.
SEC-handhavingsleider Gurbir Grewal zei dat de zaak "een sterk signaal afgeeft aan bedrijven dat ze veel meer moeten doen dan het gebruik van gedeelde, algemene gebruikersnamen en wachtwoorden om zich te beschermen tegen en misbruik te voorkomen van belangrijke, niet-openbare informatie".
In juli zei Virtu dat het
een bericht van Wells ontving
van de SEC had ontvangen, waarin stond dat SEC-medewerkers meenden dat een civiele aanklacht gerechtvaardigd was, en waarin Virtu de kans kreeg om zich te verdedigen. (Verslaggeving door Jonathan Stempel en Chris Prentice in New York; Bewerking door Mark Porter, Leslie Adler en Deepa Babington)
