De Zwitserse frank daalde naar dieptepunten in meerdere weken ten opzichte van de euro en dollar, nadat lager dan verwachte consumentenprijzen inzetten op renteverlagingen stimuleerden.
De greenback steeg naar een hoogste punt in 11 weken op 149,695 yen, in de richting van het nauwlettend in de gaten gehouden 150-niveau dat volgens analisten waarschijnlijk zou leiden tot verdere koehandel van Japanse functionarissen in een poging om de munt te ondersteunen.
De yen, die tot nu toe meer dan 5% is gekelderd ten opzichte van de dollar, staat onder aanhoudende druk nu investeerders hun verwachtingen over de omvang en het tempo van de versoepelingscyclus van de Federal Reserve terugschroeven.
Yen-beren worden ook aangemoedigd door tekenen dat de Bank of Japan weerstand zal bieden tegen agressieve renteverhogingen, zelfs als ze dit jaar uit de negatieve rentetarieven stapt, zoals de markten voorspellen.
"De convergentie van de rentespreads die de yen eind vorig jaar omhoog stuwde, wordt afgewikkeld nu de markten hun verwachtingen bijstellen in reactie op een verrassend veerkrachtige Amerikaanse economie en afnemende vooruitzichten op een renteverhoging door de BoJ op korte termijn," zei Kyle Chapman, FX-marktanalist bij Ballinger and co.
Sterling bereikte zijn sterkste niveau in bijna zes maanden op 85,03 pence per euro, zelfs toen de Britse lonen in het traagste tempo in meer dan een jaar stegen, de vertraging minder sterk was dan de meeste analisten hadden voorspeld en het Britse werkloosheidscijfer onverwacht daalde.
Het pond steeg ook met 0,3% ten opzichte van de dollar tot $1,2662.
"De arbeidsdata in het VK kwamen sterker uit dan verwacht, waardoor GBP-USD verder kon opveren," zei Roberto Mialich, FX strateeg bij UniCredit.
"Voor januari wordt ook een stijging van de CPI-inflatie in het VK verwacht, wat het Britse pond verder stevig zou kunnen houden," voegde hij eraan toe. De inflatiecijfers van januari worden woensdag gepubliceerd.
ZWITSERSE INFLATIE
Ondertussen zorgde een grote daling van de inflatie in Zwitserland ervoor dat de Zwitserse frank een dieptepunt van meerdere weken bereikte ten opzichte van de dollar en de euro.
"De cijfers die vandaag bekend zijn gemaakt, sterken ons in onze mening dat de SNB de eerste centrale bank van de G10 zal zijn die de rente verlaagt in deze monetaire beleidscyclus," aldus Adrian Prettejohn, econoom bij Capital Economics Europe, die een renteverlaging heeft gepland voor de vergadering van volgende maand.
De frank daalde met maar liefst 0,7% tot 0,8815 per dollar, de zwakste koers sinds 11 dec., en tot 0,9493 per euro, de zwakste koers sinds 18 dec.
Elders was de euro vlak ten opzichte van de greenback op $1,0774, terwijl de Aussie en kiwi beide 0,2% daalden ten opzichte van de Amerikaanse valuta.
Dat liet de dollarindex weinig veranderd op 104.13 voor belangrijke inflatiecijfers later op dinsdag.
"Als we zien dat de inflatie stabiel blijft, zal dat de dollar sterker maken," zei Amanda Sundström, vastrentend en FX strateeg bij SEB.
"Maar als we hier wat verlichting krijgen en iets zien dat bevestigt dat de inflatie afzwakt, dan zal dat een zwakkere dollar opleveren."
Een recente reeks van veerkrachtige economische cijfers in de Verenigde Staten, met name een geweldig banenrapport deze maand, heeft de verwachtingen verhoogd dat de Amerikaanse rente waarschijnlijk langer hoger zal blijven.
De markten houden nu rekening met een renteverlaging door de Fed van slechts 110 basispunten dit jaar vanaf mei, tegen ongeveer 160 basispunten eind vorig jaar.
Bij de cryptocurrencies bereikte de bitcoin op $50.383 zijn hoogste punt sinds december 2021 en bleef voor de tweede opeenvolgende dag boven $50.000 staan.
De grootste cryptocurrency ter wereld is dit jaar bijna 18% gestegen, geholpen door de goedkeuring van de regelgevende instanties vorige maand voor Amerikaanse beursgenoteerde exchange traded funds (ETF's) die ontworpen zijn om de prijs ervan te volgen.
