Fintechbedrijf Computer Services Inc (CSI) zei maandag dat het heeft ingestemd met een overname door investeringsbedrijven Centerbridge Partners L.P. en Bridgeport Partners voor $1,6 miljard.

De deal in contanten wordt gewaardeerd op 58 dollar per aandeel, een premie van ongeveer 53% ten opzichte van de laatste slotkoers van het aandeel.

De aandelen van het in Kentucky gevestigde bedrijf dat IT-diensten, digitaal bankieren en cyberbeveiligingsbeheer aanbiedt, stegen in de ochtendhandel met 50% op het nieuws.

CSI zei dat David Culbertson, de huidige chief executive officer, het bedrijf zal blijven leiden nadat de transactie is afgerond, waarschijnlijk in het vierde kwartaal van dit jaar.

De transactie volgt op een strategische herziening door het bedrijf, dat wereldwijd actief is in 30 landen en in de Verenigde Staten 2.600 klanten bedient, waaronder Banterra Bank en Texas Bank.

Culbertson zei dat de deal zal helpen "bij de uitvoering van onze strategische plannen om ons productaanbod uit te breiden en te diversifiëren en onze technologie te transformeren om de schaal en veerkracht van de publieke cloud te benutten".

Raymond James & Associates, Inc. en Moelis & Company LLC treden op als financieel adviseurs van CSI, terwijl Goldman Sachs & Co. LLC en Jefferies LLC optreden als financieel adviseurs van Centerbridge en Bridgeport. (Verslaggeving door Manya Saini in Bengaluru; Bewerking door Shailesh Kuber)