De dollar vernieuwde een hoogste punt in zes weken ten opzichte van de euro en stond op het punt hetzelfde te doen ten opzichte van het pond sterling, nadat Amerikaanse cijfers van maandag onverwacht de eerste uitbreiding in de verwerkende industrie lieten zien sinds september 2022.
De vrees voor interventie door Japanse functionarissen vertraagde echter de stijging van de dollar ten opzichte van de yen, zelfs toen de langetermijnrente op Amerikaanse schatkistpapier - die het valutapaar doorgaans volgt - vannacht naar een top van twee weken steeg.
Goud, dat het beste presteert wanneer de rente daalt, vond zijn draai nadat het maandag was teruggeslagen van een recordpiek.
De Amerikaanse rentefuturesmarkt houdt nu rekening met 61,3% kans op een renteverlaging door de Fed in juni, tegen ongeveer 70,1% kans een week geleden, volgens de FedWatch tool van de CME.
"De divergentie tussen een solide groeidynamiek voor de VS en een afnemend risico op een renteverlaging door de Fed tegenover een trage groei voor andere FX majors suggereert dat elke DXY-dip gezien moet worden als koopkansen," zei Richard Franulovich, hoofd valutastrategie van Westpac, verwijzend naar de dollarindex.
"Doelwitten in de buurt van 106 lijken vanaf hier haalbaar," voor de dollarindex, met 104.50 als steun, zei hij.
De dollarindex, die de valuta meet ten opzichte van de yen, euro, pond sterling en drie andere peers, daalde 0,05% hoger naar 105,05, na eerder 105,07 te hebben bereikt, waarmee de hoogste stand van maandag werd geëvenaard.
De euro daalde met 0,08% naar $1,07335, na een duik tot $1,07295. Sterling stond 0,04% lager op $1,25455, na een daling tot $1,2541, net boven de low van $1,2540 van de vorige sessie.
De Japanse yen verstevigde dinsdag licht op 151,75 per dollar, na eerder te zijn gedaald naar 151,79.
Dat was het zwakste niveau sinds de yen woensdag een dieptepunt van 151,975 in 34 jaar bereikte, wat Japan ertoe aanzette om de waarschuwingen voor interventie op te voeren. Dinsdag herhaalde minister van Financiën Shunichi Suzuki dat hij geen enkele optie zou uitsluiten om te reageren op wanordelijke valutabewegingen.
De Japanse autoriteiten grepen in 2022 in toen de yen naar een 32-jarig dieptepunt van 152 ten opzichte van de dollar gleed.
De daling van de yen komt ondanks de eerste renteverhoging van de Bank of Japan sinds 2007 vorige maand, waarbij functionarissen voorzichtig zijn met verdere verkrapping te midden van een fragiele uitweg uit decennia van deflatie.
"Dit is een lastige situatie" voor Japanse functionarissen, die "ervoor waken zichzelf in een hoek te drijven door een lijn in het zand te trekken op 152," zei Nicholas Chia, Aziatisch macrostrateeg bij Standard Chartered.
"De grondgedachte van kaakstraffen en ingrijpen op de FX-markten is vooral om tijd te kopen voor de JPY in de hoop dat de USD aan kracht inboet en afneemt."
Elders daalde de Chinese yuan naar een dieptepunt van 4,5 maanden, toen een sterke dollar de verkoop van de Amerikaanse valuta door staatsbanken compenseerde. De yuan daalde naar een dieptepunt van 7,2349 per dollar op de dag, het zwakste niveau sinds november 2023.
De Australische dollar was vlak op $0,6490, na maandag een dieptepunt van bijna een maand te hebben bereikt op $0,64815.
De Nieuw-Zeelandse kiwidollar daalde met 0,1% tot $0,5947, en kwam daarmee terug in de richting van het dieptepunt van 4,5 maanden op $0,59395 van vannacht.
Spotgoud steeg met 0,22% naar $2.255,27, na in de vorige sessie te zijn teruggevallen van een recordhoogte op $2.265,49.
De toonaangevende cryptocurrency bitcoin daalde met 4,4% naar $69.707, na een plotselinge daling van meer dan $3.000 in een tijdsbestek van ongeveer 15 minuten.
"Er was een vreemde kleine luchtzak (die) samenviel met de start van de handel in China," waarbij blue chips van het vasteland zwakker aan de dag begonnen, zei Kyle Rodda, senior marktanalist bij Capital.com.
"We hebben China's opening recentelijk gezien als een intraday richtingsaanjager."
