De dollar verzwakte dinsdag, samen met de Amerikaanse renteverwachtingen en een daling van de rente op schatkistpapier, toen beleggers een lichte dovish verschuiving waarnamen in de toon van Federal Reserve officials.

De yen hield kleine winsten vast nadat geweld in het Midden-Oosten het kopen van safe-haven activa's ondersteunde, en handelde het laatst stevig op 148.34 per dollar. De Zwitserse frank steeg ook en stond iets hoger op 0.9045 per dollar.

De euro steeg in de vroege handel in Azië met 0,1% naar $1,0580. De Israëlische shekel bleef stabiel op 3,95 per dollar, net onder het laagste punt van bijna acht jaar, nadat de centrale bank $30 miljard aan valutamarkt had beloofd.

Beleggers zetten zich schrap voor een slepend conflict nadat een weekendaanval van Palestijnse militanten - en de vergelding van Israël - meer dan 1.500 levens heeft geëist.

Commentaar van twee Fed-functionarissen veranderde echter de stemming en de Amerikaanse renteverwachtingen vannacht, nadat ze opmerkten dat de recente verkoop van obligaties de noodzaak voor verdere verhogingen teniet zou kunnen doen.

"Als de langetermijnrente hoog blijft door hogere termijnpremies, is het misschien minder nodig om de Fed-fondsenrente te verhogen," zei Lorie Logan, voorzitter van de Dallas Fed - een opmerkelijke verschuiving van eerdere havikistische retoriek.

Vicevoorzitter Philip Jefferson van de Fed zei dat de centrale bank "voorzichtig te werk moet gaan" gezien de recente stijging van de rente. De future-implied prijzen voor de kans op nog een Fed-verhoging dit jaar daalden van meer dan 40% vorige week naar ongeveer 26% op maandag.

"Vandaag staat er een toespraak gepland van een handvol andere functionarissen, waaronder Fed-gouverneur Christopher Waller. De markten zullen hun commentaar nauwlettend volgen voor verdere aanwijzingen over het beleidspad (van de Fed)," zei CBA-strateeg Carol Kong in een toelichting.

De tienjaarsrente op schatkistpapier, die de pan uit is gerezen, daalde dinsdag bij de opening in Tokio met meer dan 13 basispunten naar 4,63%, zowel door renteverlichting als door een safe-haven weddenschap nadat de geldmarkt maandag gesloten was vanwege Columbus Day.

Sterling was een fractie steviger ten opzichte van de dollar op $1,2244. Ten opzichte van de Australische en Nieuw-Zeelandse dollar was de greenback ook een fractie zwakker, met de Aussie 0,2% hoger op $0,6420 en de kiwi 0,2% hoger op $0,6031.

De terugkeer van China na een pauze van een week heeft de ogen van traders weer gericht op de dagelijkse fix van de handelsband van de yuan, die al wekenlang veel steviger is dan de markt had verwacht.

Voorafgaand aan de onshore opening hield de yuan de stijgingen van de afgelopen nacht vast en handelde net boven haar 50-daags voortschrijdend gemiddelde in de offshoremarkt op 7,2876 per dollar.