De stijging van de rente kwam aan het begin van een zeer drukke week voor de centrale banken: de Amerikaanse Federal Reserve, de Bank of Japan, de Zwitserse Nationale Bank en de Bank of England houden allemaal beleidsvergaderingen.
De Duitse producentenprijzen zijn in augustus op jaar- en maandbasis het sterkst gestegen sinds het begin van de metingen. Zonder energie bedroeg de jaar-op-jaar stijging van de producentenprijzen in augustus 14%.
De Zweedse Riksbank verhoogde dinsdag de rente met een vol procentpunt tot 1,75% en waarschuwde dat er nog meer zou volgen in een poging de stijgende inflatie onder controle te krijgen. De markten hadden een verhoging van 0,75% verwacht.
De Duitse tweejaarsrente steeg met ongeveer 14 basispunten naar 1,749%, het hoogste niveau sinds mei 2011, en de vijfjaarsrente met 15 basispunten naar 1,86%, een niveau dat in juli 2011 voor het laatst werd gezien.
De Duitse tienjaarsrente, die minder gevoelig is voor rentewijzigingen van de centrale bank, steeg met ongeveer 16 basispunten tot 1,954%, het hoogste niveau sinds januari 2014.
De Italiaanse tweejaarsrente steeg met 11 basispunten naar 2,758%, het hoogste niveau sinds medio 2013.
STIJGENDE SCHATKISTRENTE
De rente op 10-jaars Amerikaanse schatkistpapier steeg vannacht naar het hoogste niveau sinds 2011, nu beleggers zich voorbereiden op de Fed-vergadering, terwijl de tweejaars rente in de Londense handel het hoogste niveau bereikte sinds november 2007.
Nu ECB-functionarissen (Europese Centrale Bank) er geen twijfel over laten bestaan dat zij de inflatie willen terugdringen, blijven de verwachtingen voor de eindrente stijgen, aldus analisten van Commerzbank in een toelichting voor klanten.
De kortetermijnrente (ESTR) van de ECB voor juni 2023 bedraagt 2,75%.
Hoofdeconoom Philip Lane van de ECB zei vorige week dat de centrale bank de rente tot volgend jaar kan verhogen en dat een recessie niet kan worden uitgesloten.
Het precieze aantal verdere renteverhogingen door de ECB zal afhangen van de komende macro-economische gegevens, zei ECB-vicepresident Luis de Guindos maandag.
De Italiaanse 10-jaarsrente steeg met ongeveer 15 basispunten tot 4,23%, het hoogste niveau sinds medio juni, terwijl het verschil tussen de Italiaanse en Duitse 10-jaarsrente 225 basispunten bedroeg.
Analisten van Citi zeiden in een research note dat de spread tussen het BTP-Bund voor 10 jaar in de komende weken kan oplopen tot meer dan 240 basispunten, nu de rechtse coalitie volgens de laatste verkiezingspeilingen een meerderheid van bijna tweederde krijgt.
Het rechtse blok in Italië lijkt bij de verkiezingen van komende zondag een meerderheid in beide huizen van het parlement te behalen, hoewel de afwezigheid van anti-euro-retoriek bij de stemming van 2018 beleggers voorlopig heeft gerustgesteld.
Analisten van ING zeiden te verwachten dat het "signaleren van kwantitatieve verkrapping" in oktober serieus zal beginnen.
De beleidsmakers van de ECB zullen volgende maand waarschijnlijk een discussie op gang brengen over het afbouwen van de obligatieportefeuille van de bank ter waarde van 4 biljoen euro.
Oostenrijk heeft volgens een door Reuters ingezien obligatiemandaat banken ingehuurd voor een nieuwe vierjarige obligatie. Spanje haalde 5 miljard euro op via een gesyndiceerde verkoop van een nieuwe obligatie met een looptijd van 20 jaar, aldus het Spaanse ministerie van Financiën.
