De Amerikaanse ruwe-oliefuture steeg kortstondig tot boven $94 per vat, waardoor de bezorgdheid over stijgende benzineprijzen en hun invloed op de inflatie en consumentenbestedingen toenam.
De dollarindex bereikte het hoogste niveau sinds eind november 2022, duwde de euro naar een dieptepunt van bijna 9 maanden en hield de yen in interventiegebied, omdat beleggers erop wedden dat de Verenigde Staten een hogere rente beter aankunnen dan andere economieën.
Aandelen en obligaties zijn de afgelopen weken in prijs gedaald toen beleggers zich voorbereidden op het vooruitzicht dat centrale bankiers de rente "langer hoger" zullen houden dan eerder werd verwacht, om te proberen de inflatie uit de wereldeconomieën te persen.
Naast zorgen over de rente, stijgende olieprijzen en een stijgende dollar, hebben beleggers ook gekeken naar de stakingen van autoproducenten in Detroit en naar de onzekerheid van een mogelijke sluiting van de Amerikaanse overheid in de komende dagen.
"Dat is als een driedubbele whammy voor Amerikaanse aandelen," zei Irene Tunkel, hoofdstrateeg voor de VS bij het in Montreal gevestigde BCA Research, verwijzend naar benzine, rente en de Amerikaanse dollar.
"Hogere energiekosten zullen de koopkracht van de consument aantasten. Voor veel mensen is benzine een groot deel van hun uitgaven. En aangezien het spaargeld van consumenten opraakt, zullen ze hun uitgaven moeten verschuiven naar benzine en elders moeten bezuinigen. Dit zal wegen op de consumentenbestedingen en de economische groei," zei Tunkel.
"Als je een hogere Amerikaanse dollar hebt, verkrapt dat de financiële voorwaarden, samen met stijgende rentevoeten. De dollar zet multinationals onder druk ... het is een dodelijke cocktail," zei ze.
De Dow Jones Industrial Average daalde 88,56 punten, of 0,26%, tot 33.530,32, de S&P 500 verloor 3,79 punten, of 0,09%, tot 4.269,74 en de Nasdaq Composite voegde 7,36 punten, of 0,06%, toe tot 13.070,97.
De pan-Europese STOXX 600 index sloot 0,18% lager. MSCI's wereldwijde graadmeter van aandelen daalde 0,22% na een daling van 1,2% in de sessie van dinsdag.
De wereldwijde index, die op weg is naar zijn negende opeenvolgende dagelijkse daling, is sinds begin september met 4,8% gedaald, op weg naar zijn grootste maandelijkse verlies in een jaar.
Robert Pavlik, senior portfoliomanager bij Dakota Wealth in Fairfield, Connecticut, zei dat sommige beleggers eerder op de dag op zoek gingen naar koopjes, maar hij geloofde niet dat de markt al een bodem had bereikt.
"We staan op een dieptepunt, maar we zijn er nog niet. We hebben nog steeds veel tegenwind: de autostaking, de mogelijkheid van een nieuwe shutdown van de overheid, hogere rentetarieven ... en olie die boven $90 per vat handelt," zei Pavlik.
Op de Amerikaanse Treasuries noteerden de 10-jaars benchmarkobligaties 6,8 basispunten hoger op 4,626%, na eerder op de dag tot 4,49% te zijn gedaald, van 4,558% laat op dinsdag. De 30-jaars obligatie steeg met 3,4 basispunten van 4,696% naar 4,7296%. De 2-jaars note steeg met 6,9 basispunten van 5,077% naar 5,1458%.
Op het gebied van valuta's kijken beleggers uit naar overheidsingrijpen in de Japanse yen, aangezien deze de 150 per dollar nadert, wat wordt gezien als het niveau waarop Japan zou kunnen ingrijpen.
De yen daalde met 0,39% ten opzichte van de greenback op 149,60 per dollar na het bereiken van het zwakste niveau ten opzichte van de greenback in ongeveer een jaar.
De dollarindex, die de greenback meet ten opzichte van een mandje van belangrijke valuta, steeg 0,461%, terwijl de euro 0,66% daalde naar $1,05, terwijl het Britse pond het laatst werd verhandeld op $1,2131, een daling van 0,21% op de dag.
"De VS is het best in staat om deze nieuwe uitdagingen het hoofd te bieden -- hogere rentetarieven en hogere energieprijzen," zei Marc Chandler, hoofd marktstrateeg bij Bannockburn Global Forex in New York, verwijzend naar de diepte van de Amerikaanse kapitaalmarkten en huishoudens die beter bestand zijn tegen stijgende rentetarieven.
"Ja, dit zijn belangrijke tegenwinden, maar de VS ziet er nog steeds uit als de droogste handdoek op het rek. Het nieuws uit Europa is niet echt goed," voegde Chandler eraan toe.
De olieprijzen stegen woensdag nadat de Amerikaanse ruwe voorraden meer dan verwacht waren gedaald, waardoor de bezorgdheid over krappe wereldwijde voorraden toenam.
Amerikaanse ruwe olie noteerde 3,6% hoger op $93,68 per vat, na $94,04 te hebben bereikt, het hoogste niveau sinds eind augustus 2022. Brent werd verhandeld op $96,88, een stijging van 3,11% op de dag.
