Ariana Resources plc (AIM:AAU) is overeengekomen om het resterende belang van 97,9% in Rockover Holdings Limited te verwerven voor £19,4 miljoen op 24 april 2024. De volledige vergoeding voor de overname zal worden voldaan door de uitgifte van de Fusieaandelen door Ariana aan de RHL Aandeelhouders (anders dan aan Asgard). Naar verwachting zullen 687.817.998 Fusieaandelen worden uitgegeven, wat tegen Ariana's slotkoers van £0,02825 op 24 april 2024, zijnde de laatste slotkoers voor publicatie van deze aankondiging, de transactie zou waarderen op £19.430.858. Ariana heeft een voorwaardelijke Fusie Implementatie Overeenkomst ("MIA") gesloten om een fusie van Ariana en Rockover in alle aandelen tot stand te brengen, gebaseerd op een fusieverhouding in de uitgebreide entiteit van 62,5% bestaande aandeelhouders van Ariana en 37,5% bestaande aandeelhouders van Rockover. Vóór de transactie heeft Ariana via haar volle dochteronderneming AsgardMetals Pty. Ltd. momenteel circa 2,1% in Rockover. Na voltooiing van de Fusie zal de Vennootschap de benoemingen van de nieuwe bestuurders, Nicholas Graham en Andrew du Toit, bevestigen met de informatie die vereist is volgens de AIM-regels.

De transactie is onder voorbehoud van goedkeuring door de aandeelhouders van zowel Ariana als Rockover, toelating tot de AIM van de Fusieaandelen, ontvangst door Ariana van de gecontroleerde geconsolideerde jaarrekening van Rockover voor het boekjaar eindigend op 31 december 2023, ontvangst door Rockover van de gecontroleerde geconsolideerde jaarrekening van Ariana voor het boekjaar eindigend op 31 december 2023, voltooiing van due diligence door zowel Ariana als Rockover, voor zover Rockover kennisgevingen heeft ontvangen van Dissenting Shareholders ingevolge, en in overeenstemming met het tijdsbestek voorgeschreven door artikel 179(5) van de BVI Companies Act, Dissenting Shareholders die minder dan 5% van de uitgegeven Rockover Aandelen vertegenwoordigen en levering van ondertekende overeenkomsten met betrekking tot de lock-in regelingen van de grotere Rockover Aandeelhouders. Per 26 juni 2024 is de transactie goedgekeurd door de aandeelhouders van Ariana Resources. De transactie zal naar verwachting op 21 juni 2024 worden afgesloten. Vanaf 26 juni 2024 zal de voltooiing van de fusie van alle aandelen van de Vennootschap en Rockover Holdings Limited ("Rockover") in overeenstemming met de fusie-uitvoeringsovereenkomst ("Fusie") naar verwachting plaatsvinden op 28 juni 2024.

Roland Cornish en Felicity Geidt van Beaumont Cornish Limited traden op als Genomineerd Adviseur van Ariana Resources.
Ariana Resources plc (AIM:AAU) heeft de overname van het resterende belang van 97,9% in Rockover Holdings Limited op 1 juli 2024 afgerond. De toelating tot de handel op AIM van de 687.817.998 nieuwe gewone aandelen van 0,1p per stuk ("Fusieaandelen") zal vandaag plaatsvinden. Op de datum van deze aankondiging bestaat het geplaatste aandelenkapitaal van de Vennootschap uit 1.834.181.326 gewone aandelen met een nominale waarde van 0,1p per stuk, met stemrecht ("Gewone Aandelen"). De Vennootschap houdt geen Gewone Aandelen in Treasury. Daarom is het totale aantal Gewone Aandelen met stemrecht in het Bedrijf 1.834.181.326. Het bovenstaande aantal van 1.834.181.326 Gewone Aandelen kan door aandeelhouders in de Vennootschap worden gebruikt als de noemer voor de berekeningen waarmee zij zullen bepalen of zij verplicht zijn hun belang in, of een wijziging van hun belang in, het aandelenkapitaal van de Vennootschap te melden volgens de FCA's Disclosure Guidance and Transparency Rules.