De Europese aandelenmarkten zijn maandag fors lager geëindigd door een daling van de bankaandelen, nadat pogingen van de autoriteiten om de markt gerust te stellen na het faillissement van de Amerikaanse bank SVB de vrees voor een mogelijke impact op de sector niet konden wegnemen.

In Parijs eindigde de CAC 40 2,9% lager op 7.011,5 punten. De Britse Footsie verloor 2,58% en de Duitse Dax 3,04%.

De EuroStoxx 50 index leverde 2,99% in, de FTSEurofirst 300 2,28% en de Stoxx 600 2,34%.

SVB Financial Group, dat opereert onder de naam Silicon Valley Bank (SVB), verkeert in ernstige problemen als gevolg van de versnelde rentestijging in de Verenigde Staten. Het stortte vorige week in op de beurs na een verrassende kapitaalverhoging die bedoeld was om een verlies goed te maken na de verkoop van een obligatieportefeuille.

De maatregelen die de Fed dit weekend aankondigde om de dreiging van een terugtrekking van cliëntendeposito's tegen te gaan, met name het verstrekken van fondsen aan banken die deze nodig hebben, hebben de bezorgdheid over de gevolgen van het faillissement voor de sector als geheel niet weggenomen.

Ook de opmerkingen van verschillende leiders van de eurozone, die het besmettingsgevaar voor de instellingen van het continent wegwuifden of bagatelliseerden, hebben niet bijgedragen tot geruststelling.

Een hoge ambtenaar van de Europese Centrale Bank zei maandag dat banken in de eurozone goed gefinancierd en voorzichtiger waren dan de SVB, die vooral leningen verstrekte aan startende technologiebedrijven, en de New Yorkse Signature Bank, die in het weekend ook gesloten werd.

"Het toezicht op middelgrote banken in Europa is strenger, vooral met betrekking tot financiering en liquiditeit", zei Marco Troiano, directeur van Scope Ratings, en benadrukte dat er in Europa, in tegenstelling tot de Verenigde Staten, niet is teruggekomen op de regelgeving na de crisis.

De Europese ministers van Financiën, die in Brussel bijeen waren, en de Europese commissaris voor economie, Paolo Gentiloni, verklaarden ook dat zij geen besmettingsgevaar zagen in de eurozone.

In Frankrijk zei minister van Financiën Bruno Le Maire dat er geen "specifieke waarschuwing" was voor de sector.

In Duitsland besloot de Bundesbank maandag echter een crisisvergadering bijeen te roepen om de mogelijke gevolgen van het omvallen van de Amerikaanse bank te beoordelen.

President Joe Biden vond dat de noodmaatregelen van de toezichthouders de Amerikanen ervan moesten overtuigen dat het banksysteem veilig was, en beloofde strengere bankvoorschriften.

WAARDEN

In Europa wogen de problemen van de SVB maandag vooral zwaar op de segmenten banken (-5,65%), financiën (-3,76%) en verzekeringen (-3,56%).

Op de aandelenmarkt verloor Commerzbank 12,7%, Société Générale 6,2%, BNP Paribas 6,8% - de slechtste performer op de CAC40 - Credit Suisse 9,5%, Sabadell 11,8% en Santander 7,3%.

HSBC daalde op haar beurt met 4,1% na de aankondiging op maandag dat het haar Britse dochter SVB had gekocht voor één pond sterling.

Analisten zijn het erover eens dat dit waarschijnlijk geen directe besmetting in Europa is, maar eerder een sentimenteel effect.

"De beweging die we momenteel zien, is meer een indicatie van stress dan iets anders," merkte Piet Christiansen, hoofdanalist bij Danske Bank, op.

OP WALL STREET

Bij sluiting in Europa stond de New York Stock Exchange in het groen na een sessie waarin de aandelenhandel verschillende keren werd onderbroken vanwege volatiliteit: de Dow Jones steeg 0,09%, terwijl de Standard & Poor's 500 0,25% steeg en de Nasdaq Composite 0,91%.

De Amerikaanse banken Morgan Stanley en J.P. Morgan stonden rond 1650 GMT 1,8% en 2,4% lager.

VREEMDE VALUTA

Op de valutamarkten weegt het vooruitzicht van een minder agressieve Fed op de dollar, die 0,97% daalt ten opzichte van een mandje van referentievaluta's.

De euro profiteerde hiervan en steeg met 0,86% naar $1,0738.

De belangrijkste cryptocurrencies stabiliseerden maandag nadat de Amerikaanse autoriteiten plannen aankondigden om de gevolgen van het faillissement van de SVB te beperken en Circle, de uitgever van de USDC stablecoin, zei dat deze in dollars terugbetaalbaar zou blijven.

TARIEVEN

De aangekondigde maatregelen zorgen ervoor dat analisten hun prognoses voor renteverhogingen naar beneden bijstellen, te beginnen met Goldman Sachs, dat niet langer verwacht dat de Fed de rente in maart zal verhogen en van mening is dat de ontwikkeling van de kredietkosten na die datum onzeker is.

Beleggers vluchtten daarom maandag naar veilige havens, waardoor het rendement op tweejaars Amerikaanse Treasuries, het meest gevoelig voor veranderingen in het rentepad, met 42 basispunten daalde naar 4,165%, en het rendement op tweejaars Duitse Bunds met 37 basispunten daalde naar 2,695%.

OLIE

De olieprijzen werden ook beïnvloed door de vrees voor een nieuwe financiële crisis na de ineenstorting van de SVB, hoewel het vooruitzicht van een herstel van de Chinese vraag voor enige steun zorgde: Brent crude daalde met 1,81% naar $81,28 per vat en US light crude (West Texas Intermediate, WTI) met 1,9% naar $75,22.

WORDT DINSDAG VERVOLGD:

De ministers van Economie en Financiën van de eurozone vergaderen dinsdag in Brussel.

In de Verenigde Staten zullen beleggers de publicatie van de consumentenprijzen voor februari nauwlettend in de gaten houden.

(Bewerkt door Kate Entringer)

door Diana Mandia