SINGAPORE EXCHANGE LIMITED Vorige week hebben Vertex Technology, een SPAC gesponsord door Vertex Venture, een Singaporese staatsinvesteerder die eigendom is van Temasek, en Pegasus Asia - een SPAC gesteund door de Europese vermogensbeheerder Tikehaue Capital, hun prospectussen ingediend voor hun beursgang later deze maand.
Dit zouden de eerste SPAC-noteringen in Azië zijn sinds de razernij voor dergelijke lege-biljettenfirma's in 2020 in de Verenigde Staten begon, voordat de interesse afnam. Singapore Exchange heeft vorig jaar een versoepeld regelgevend kader voor SPAC's geïntroduceerd.
In het voorlopige prospectus dat op donderdag werd ingediend, zei Novo Tellus Alpha Acquisition dat het 30 miljoen eenheden aanbood tegen S$5 per eenheid.
De bronnen zeiden dat de boeken nog een paar dagen open zouden blijven, terwijl de notering gepland staat voor 27 januari, waardoor dit de derde SPAC IPO in Singapore wordt.
De bronnen wilden niet geïdentificeerd worden omdat ze geen toestemming hadden om met de media te spreken. Novo Tellus heeft niet onmiddellijk gereageerd.
SPAC's zijn lege vennootschappen die een beursnotering hebben en vervolgens fuseren met een bestaand bedrijf om dat bedrijf naar de beurs te brengen, waarbij ze kortere noteringstermijnen en sterke waarderingen bieden.
Het SPAC van Novo Tellus heeft 13 belangrijke investeerders, waaronder een indirecte dochteronderneming in volledig eigendom van Temasek in Singapore en Affin Hwang Asset Management Bhd in Maleisië. De investeerders schrijven in op 16 miljoen eenheden.
Het SPAC, dat geleid wordt door CEO Loke Wai San, die ook CEO en medeoprichter van Novo Tellus is, zal op zoek gaan naar doelwitten in de technische en industriële sector.
Credit Suisse en DBS zijn de joint issuer managers en joint bookrunners bij de beursgang, terwijl CGS-CIMB de co-manager is. ($1 = 1,3462 Singaporese dollar) (Verslaggeving door Anshuman Daga; Bewerking door Ana Nicolaci da Costa, Robert Birsel)
