De rente op Amerikaanse schatkistpapier bleef dalen, waardoor de dollar dicht bij de laagste waarden van twee weken bleef, terwijl de markten recente opmerkingen van beleidsmakers verwerkten dat de Fed het monetaire beleid misschien niet verder hoeft aan te scherpen.
Beleggers hielden ook het conflict tussen Israël en de Palestijnse islamitische groep Hamas nauwlettend in de gaten, met enkele tekenen van safe haven marktbewegingen in de afgelopen dagen.
De benchmark rente op 10-jaars Amerikaanse schatkistpapier daalde tien basispunten en zette daarmee de daling van dinsdag voort, nadat een scherpe sell-off in september obligaties goedkoop had gemaakt.
De dollarindex - die de greenback volgt ten opzichte van zes belangrijke valuta's - bleef vlak op 105,74, na eerder in de sessie te zijn gedaald naar een laagste stand van 105,6 in twee weken. De index was in de voorgaande vijf handelssessies lager gesloten.
"De Amerikaanse rente bleef lager corrigeren op de verwachting dat de Fed de verkrapping aan de markten zal overlaten en zal afzien van het opnieuw verhogen van de rente," aldus analisten van ING in een toelichting.
"Wij vermoeden echter dat verdere rally's van obligaties een renteverhoging weer op tafel kunnen leggen en de USD-verliezen kunnen beperken."
De notulen van de beleidsvergadering van de Fed in september worden woensdag verwacht.
Op dinsdag zei Raphael Bostic, voorzitter van de Atlanta Fed Bank, dat de centrale bank de leenkosten niet verder hoefde te verhogen, terwijl Neel Kashkari, voorzitter van de Minneapolis Fed, zei dat het "mogelijk" was dat verdere verhogingen niet nodig zouden zijn.
Sterling steeg kort naar een hoogste punt in drie weken op $1,23035 en stond de laatste tijd vlak op $1,22850. De euro stond op $1,06110, niet ver van een meer dan twee weken durende top van $1,06280 eerder in de sessie.
Huishoudens in de eurozone zien de inflatie nog drie jaar lang iets boven de doelstelling van 2% van de Europese Centrale Bank blijven, zo bleek woensdag uit een enquête van de ECB, nu de rentezetters moeite hebben om het publiek ervan te overtuigen dat hun plannen om de prijzen te temperen op schema liggen.
