Op Wall Street steeg de Dow Jones Industrial Average met 0,12% tot 35.603,7, de S&P 500 verloor 0,29% tot 4.575,84 en de Nasdaq Composite daalde 0,6% tot 14.260,44.
Merck & Co. steeg 2,5% na een verhoging van de winstverwachting voor het hele jaar; Pfizer daalde 0,3% na het niet halen van de ramingen voor de kwartaalomzet; en Caterpillar Inc. steeg ongeveer 4% ondanks de waarschuwing voor een daling van de omzet en marges in het derde kwartaal.
De Europese aandelen daalden 0,7%, waardoor de verliezen in de loop van de ochtend verder opliepen en ze terugkwamen van een stijging van 2% in juli, de tweede maand van stijgingen.
Aandelen in het VK werden negatief en verloren 0,3%, hoewel HSBC maar liefst 3% klom na de aankondiging van een aandeleninkoop van $2 miljard en een verhoging van haar belangrijkste winstdoelstelling.
De verliezen op de Europese markten versnelden nadat uit gegevens bleek dat de productieactiviteit in het blok in juli in het snelste tempo sinds mei 2020 was gekrompen door een afnemende vraag, zelfs toen fabrieken hun prijzen sterk verlaagden.
De gegevens botsten met optimisme onder beleggers die zich voorbereiden op het einde van een reeks renteverhogingen door de Amerikaanse Federal Reserve, waarbij een verhoging vorige week algemeen wordt gezien als een van de laatste in de huidige verkrappingscyclus.
Het rendement op 10-jaars schatkistpapier steeg met 5,6 basispunten naar 4,013%. De tweejaars rente, die normaal gesproken gelijke tred houdt met de renteverwachtingen, steeg met 1,9 basispunten naar 4,893%.
Marktspelers wijten de verliezen van dinsdag aan een combinatie van winstnemingen aan het begin van de maand en zenuwen over de duurzaamheid van de wereldeconomie.
"De economie is een beetje zwakker dan mensen misschien zouden willen, en ik denk dat dat een punt van zorg is voor de winstgroei richting de tweede helft van het jaar," zei Michael Hewson, hoofdmarktanalist bij CMC Markets.
De MSCI wereldaandelenindex, die aandelen in 47 landen volgt, daalde 0,4% na vorige maand met 3,5% te zijn gestegen.
De olieprijzen handelden in de buurt van het hoogste punt in drie maanden dat maandag werd bereikt door tekenen van een krapper wereldwijd aanbod. De prijzen werden ook gestimuleerd doordat producenten hun productie verlaagden en de vraag in de Verenigde Staten, 's werelds grootste brandstofverbruiker, veerkrachtig bleef. Amerikaanse ruwe olie daalde 0,73% naar $81,20 per vat en Brent stond op $84,84, een daling van 0,69% op de dag.
Energiereus BP steeg 1,3% en verhoogde haar dividend met 10% na het rapporteren van een tweedekwartaalwinst van $2,6 miljard, een daling van 70% ten opzichte van een jaar eerder.
De Amerikaanse dollarindex, die de munteenheid meet ten opzichte van zes belangrijke sectorgenoten, steeg voor het eerst sinds 10 juli met 0,36% tot $102,27.
De dollar bereikte ook een hoogste punt in drie weken ten opzichte van de yen, toen beleggers bleven zoeken naar duidelijkheid over de recente aanpassing van de rentecurve door de Bank of Japan en wat dat zou kunnen betekenen voor het monetaire beleid.
MSCI's breedste index van Aziatisch-Pacifische aandelen handelde 0,3% lager, net onder het hoogste punt dat maandag werd bereikt en dat het sterkste was sinds april vorig jaar.
Toch blijven veel beleggers positief.
"De markten richten zich volledig op de positieve kant van de puzzel," zei Sandrine Perret, portefeuillebeheerder bij Unigestion. "De marktreactie sinds vorige week, na de Fed-rally, is echt sterk en veerkrachtig geweest."
VERHALENDE TESTS
Tekenen van een piek in de Europese inflatie op maandag echoden het verhaal in de Verenigde Staten en leverden meer bewijs dat de grootste centrale banken het einde van hun verkrappingscycli naderen.
Andere gegevens gaven echter aanleiding tot voorzichtigheid over de vooruitzichten voor de wereldeconomie.
Het haperende post-pandemische herstel van China bleef bijvoorbeeld in het vizier na een verrassende krimp in de verwerkende industrie in een dinsdag gepubliceerd onderzoek in de privésector.
Het positieve verhaal van de VS wordt deze week ook op de proef gesteld, met verschillende banenrapporten die nauwlettend in de gaten worden gehouden, met als hoogtepunt de maandelijkse loonlijsten op vrijdag.
