De benchmarkrente op 10-jaars Japanse staatsobligaties daalde naar het laagste punt sinds medio augustus en kwam uit op 0,62%, in navolging van de daling van de rente op vergelijkbare Amerikaanse staatsobligaties vannacht, nadat de afkoelende arbeidsmarktgegevens de mening bevestigden dat de Federal Reserve klaar is met het verhogen van de rente.
De Amerikaanse 10-jaarsrente bereikte dinsdag een dieptepunt van 4,163% in drie maanden, maar steeg in de laatste sessie licht naar 4,195%. Volgens de FedWatch-tool van de CME Group staat de kans op een eerste Fed-verlaging in maart nu op ongeveer 64%.
Lagere leenkosten stimuleerden de aandelenmarkten, waarbij vooral de grote techbedrijven profiteerden.
De Japanse Nikkei steeg met meer dan 2% en veerde op na het dieptepunt van dinsdag medio november, terwijl de Australische aandelenbenchmark met 1,65% steeg.
Chinese aandelen begonnen zwak en voelden nog steeds de gevolgen van de waarschuwing van Moody's van dinsdag om de kredietwaardigheid van China te verlagen. De Hang Seng in Hongkong veerde echter op en steeg ongeveer 1%, gesteund door een rally in de technologiesector, waarvan de subindex met 1,7% steeg.
De blue chips van het Chinese vasteland herstelden van vroege verliezen en stegen 0,38%.
Amerikaanse aandelenfutures wezen hoger, waarbij de tech-index Nasdaq 0,41% steeg na een stijging van 0,31% vannacht voor de contant index. S&P 500 futures stegen 0,29%, nadat de cash index dinsdag vlak was geëindigd.
Futures op de U.K. FTSE, Duitse DAX futures en pan-Europese EURO STOXX 50 futures voegden elk ongeveer 0,3% toe.
Gisteravond kwamen de Amerikaanse banencijfers zachter uit dan verwacht, maar in combinatie met robuuste cijfers uit de dienstensector droegen ze bij aan het verhaal over een zachte landing voor de economie nu de Fed overgaat op monetaire versoepeling, aldus analisten.
De "selloff in yields over de hele curve is een sterk bewijs van de intense focus die de markt heeft op de arbeidsmarktgegevens van deze week," met het ADP-werkgelegenheidsrapport voor woensdag en de non-farm payrolls voor vrijdag, zei IG-analist Tony Sycamore.
Voor de Nasdaq, "hoewel we bullish blijven tot het einde van het jaar, overwegen we niet om nieuwe longs te openen op deze niveaus," voegde Sycamore eraan toe, en hij raadde aan om in plaats daarvan te kopen op dips.
Terwijl de markten er vrijwel zeker van zijn dat de volgende stap van de Fed een verlaging is, hebben de dovish retoriek van functionarissen van de Europese Centrale Bank en het besluit van de Reserve Bank of Australia om het beleid dinsdag ongewijzigd te laten, de weddenschappen op een wereldwijde piek in de rentevoeten aangewakkerd. De Bank of Canada zal woensdag naar verwachting ook een afwachtende houding aannemen.
Dat heeft de opleving van de Amerikaanse munteenheid ondersteund vanaf het laagste punt van bijna vier maanden ten opzichte van belangrijke sectorgenoten van vorige week, waarbij de Amerikaanse dollarindex woensdag stabiel bleef rond 103,95, vergeleken met een dieptepunt van 102,46 een week geleden.
"De USD verzwakte toen het leek alsof de Federal Reserve verlagingen doorvoerde, terwijl andere centrale banken de hand op de knip hielden," zei James Kniveton, een senior zakelijke FX-dealer bij Convera in Melbourne. "Nu lijkt dat te veranderen, en andere centrale banken volgen het voorbeeld van de Fed."
De dollar steeg 0,06% naar 147,22 yen, terwijl de euro 0,04% daalde naar $1,0792.
Bitcoin stond iets lager op ongeveer $43.560, na vannacht tot $44.490 te zijn gestegen, gestimuleerd door zowel de verwachtingen van een renteverlaging door de Fed als door speculaties dat Amerikaanse toezichthouders op de beurs verhandelde spot bitcoinfondsen binnenkort zullen goedkeuren.
Goud steeg met 0,2% naar $2.023 en kwam even op adem na de stijging naar een recordhoogte van $2.135,40 op maandag.
Ruwe olie was woensdag stabiel en verzorgde zijn wonden na het sluiten op een laagste punt in vijf maanden in de vorige sessie, na een verslechtering van de vraagvooruitzichten vanuit China en twijfels over de impact van OPEC-bezuinigingen.
Brent crude futures voegden 1 cent toe tot $77,21 per vat, terwijl U.S. WTI crude futures 4 cent daalden tot $72,28 per vat.
