De wekelijkse winsten op de risicogevoelige Australische en Nieuw-Zeelandse dollar van respectievelijk 1,7% en 2,1% zullen de grootste zijn sinds november en juni. De markten schatten de kans op een Amerikaanse renteverlaging in maart op 57%, tegen 75% een week geleden.
De dollarindex is deze week met 0,9% gestegen naar 103,4 en op 148,12 yen is de dollar dit jaar bijna 5% gestegen ten opzichte van de Japanse munt, nu het vertrouwen dat de Bank of Japan (BOJ) op het punt staat om de rente te verhogen, ook is aangetast.
Vrijdag bleek uit gegevens dat de kerninflatie van Japan in het jaar tot december is vertraagd tot 2,3%, het laagste jaartempo sinds juni 2022 - wat de afwachtende houding van beleidsmakers lijkt te rechtvaardigen.
"Het besef in de markt dat renteverhogingen de komende maanden niet gemakkelijk zullen zijn voor de BOJ en de gelijktijdige herwaardering van de risico's van renteverlagingen door de Fed zijn al weerspiegeld in de hogere dollar/yen," zei strateeg Jane Foley van Rabobank.
Rabobank heeft haar 1-maandsprognose voor de dollar/yen herzien van 144 naar 148, omdat ze verwacht dat een verdere afbouw van de weddenschappen op het tempo van de renteverlagingen in de VS de dollar zal ondersteunen.
De valutabewegingen aan het begin van de Aziatische sessie waren vrijdag bescheiden, waardoor de euro voor de week met 0,7% daalde op $1,0878 en het Britse pond met 0,3% daalde naar $1,2708.
De Aussie kreeg wat steun van stabiliserende ijzerertsprijzen en steeg 0,1% naar $0,6578. De kiwi bleef stabiel op $0,6118.
De Amerikaanse arbeidsmarktcijfers waren vannacht sterk, met wekelijkse werkeloosheidsclaims die daalden naar het laagste niveau in bijna 1-1/2 jaar, wat de druk op de markt voor renteverlagingen verhoogde.
De rente op twee-jaars Treasuries, die de verwachtingen voor de korte rente volgen, steeg deze week met 22 basispunten naar 4,3587%.
Uit eerdere gegevens bleek dat de detailhandelsverkopen in december meer zijn gestegen dan verwacht. Christopher Waller, gouverneur van de Federal Reserve, zei dinsdag dat de kracht van de Amerikaanse economie beleidsmakers de flexibiliteit geeft om "voorzichtig en langzaam" te handelen, wat door traders werd gezien als een reactie op de prijsstelling voor een snelle renteverlaging.
Een vergelijkbaar hawkish refrein van Europese centrale bankiers heeft ook de verwachtingen voor verlagingen in Europa getemperd, waardoor de daling van de euro ten opzichte van de dollar werd beperkt en crosses zoals euro/yen en euro/swissy stegen.
Een onverwachte stijging van de Britse inflatie zorgde ook voor een scherpe terugval in weddenschappen op renteverlagingen door de Bank of England, en gaf steun aan het Britse pond.
Bitcoin bereikte vannacht een laagste punt in vijf weken op $40.484 toen traders winst namen na de Amerikaanse goedkeuring van spot bitcoin exchange-traded funds. Speculanten dreven de prijs 150% hoger in de loop van 2023 in de verwachting dat de goedkeuring de weg vrijmaakte voor grootschalige beleggers om de cryptocurrency te kopen.
