Trading Technologies International, Inc. en KRM22 plc hebben aangekondigd dat zij de KRM22 Risk Manager beschikbaar maken voor klanten op het TT-platform. De geavanceerde real-time post-trade risicodienst vormt een aanzienlijke uitbreiding van de risicotoolset die beschikbaar is via TT's groeiende ecosysteem voor futures commissionairs (FCM's), brokers en handelaren. Het risicoscoresysteem van het product helpt gebruikers onmiddellijk de real-time marge en liquiditeit te beoordelen, waardoor futures en opties op futures handelaren een nieuwe manier wordt geboden om alfa te genereren onder de meest volatiele marktomstandigheden.

Het aanbod dekt momenteel de marge op bestaande posities en biedt een volledige reeks analyses achter die posities, waaronder de mogelijkheid om te anticiperen op de marge aan het einde van de dag. In de eerste helft van volgend jaar zal TT functionaliteit toevoegen voor marge op open orders, waardoor de makelaarsgemeenschap die bedrijven en individuele handelaren bedient nieuwe instrumenten krijgt om risico's te beheren op het moment van de transactie. Handelaren en risicobeheerders op het TT platform kunnen gebruik maken van KRM22 Risk Manager om met één druk op de knop beursmarge- en stressberekeningen te maken.

Gebruikers kunnen start-of-day (SOD) en intraday marginberekeningen en stressresultaten bekijken die bij elke positieverandering worden bijgewerkt. SOD- en intraday-margeberekeningen omvatten initiële marge, onderhoudsmarge, netto optiewaarde (NOV), krediettoeslag/margeverhouding en margerisicoscore. De tool biedt ook volledig en gedetailleerd inzicht in de waarde van de beursmarge gedurende de dag op het niveau van de grondstofcode, waardoor handelaren en makelaars de margeconcentratie kunnen bepalen en beter begrijpen wanneer zij de marge- en kredietlimieten naderen, en biedt FCM's de mogelijkheid om waarschuwingen in te stellen voor vooraf gedefinieerde marge- en kredietlimieten, samen met andere hulpmiddelen voor risicobeperking.

Stressrisicoberekeningen bieden onafhankelijke risicocontroles en omvatten standaarddeviatieformules en 20% volatiliteitsschokken voor optieposities op elk standaarddeviatiepunt, worst-case maximale verliesuitkomsten en passende risico-offsets in stressberekeningen op gerelateerde instrumenten, evenals een krediettoeslag/stressratio en stressrisicoscore.