De Japanse benchmark Nikkei vierde feest alsof het bijna 1989 was en handelde vrijdag aan het begin van de Aziatische middag op een haar na naar een recordhoogte.

De Nikkei bereikte een hoogtepunt in 34 jaar op 38.865,06 punten, waarbij het hoogste punt ooit, 38.957,44 punten, werd bereikt op 29 december 1989. De favoriete aandelenmarkt van Azië is dit jaar tot nu toe met 15% gestegen, waarmee de 28% rally van 2023 wordt verlengd.

De stijging kwam zelfs toen Japan in een recessie terechtkwam en zijn titel als 's werelds op twee na grootste economie verloor aan Duitsland, en nu een glijdende yen weer op de radar van handelaren staat.

Zeker, een zwakke yen is meestal goed voor de aandelenmarkt, omdat het de winsten van grote Japanse bedrijven met wereldwijde activiteiten stimuleert, wat op zijn beurt de exportafhankelijke economie helpt.

Maar aan de andere kant verhoogt een zachte yen de prijzen van voedsel- en energie-importen, wat nadelig is voor consumenten wier loon nauwelijks kan worden bijgehouden.

Dat is des te meer een probleem voor de Bank of Japan (BOJ), die een koorddanser is tussen het beëindigen van jaren van negatieve rentetarieven en het accommoderend houden van het monetaire beleid.

De gouverneur van de BOJ, Kazuo Ueda, zei vrijdag dat de centrale bank zal onderzoeken of de verschillende monetaire versoepelingsmaatregelen moeten worden gehandhaafd wanneer de inflatiedoelstelling duurzaam in zicht komt.

In de Verenigde Staten is het een drukke dag op de datakalender, met de publicatie van de producentenprijsindex (PPI) voor januari en de enquête van de Universiteit van Michigan naar het consumentenvertrouwen.

Een hoge PPI zou opwaartse risico's betekenen voor de prijsindex van de persoonlijke consumptieve bestedingen (PCE), wat de markten en Wall Street in het bijzonder niet leuk zouden vinden.

Net als de Nikkei zijn ook Amerikaanse aandelen dit jaar op dreef en hebben recordhoogtes bereikt, aangewakkerd door het vooruitzicht van Amerikaanse renteverlagingen later dit jaar.

Aangespoord door de aanhoudende tech- en AI-boom en de kracht van recente winsten, is de S&P 500 14 van de laatste 15 weken gestegen, iets wat voor het laatst gebeurde in 1972.

De index is nu grotendeels vlak in deze week, waardoor het goed mogelijk is om vrijdag een 15e van de 16 weken winst te boeken. De index is hier slechts zeven keer in geslaagd in zijn geschiedenis, de laatste keer was ook in 1972.

Belangrijke ontwikkelingen die de markten vrijdag zouden kunnen beïnvloeden:

- Detailhandelsverkopen VK (januari)

- PPI-cijfers VS (januari)

- Enquête Universiteit van Michigan