Spotgoud steeg met 0,4% tot $1.964,85 per ounce om 0856 GMT, na donderdag het laagste punt sinds begin april te hebben bereikt.
Amerikaanse goudfutures stegen 0,5% tot $1.969,00.
De dollarindex daalde vandaag met 0,3% en maakte goud betaalbaarder voor houders van andere valuta, maar de index was op weg naar een tweede achtereenvolgende wekelijkse winst.
Het gele metaal was op weg naar de slechtste week sinds begin februari, met een daling van ongeveer 2,3% tot nu toe.
"Goud is deze week onder het psychologisch belangrijke niveau van $2.000 geduwd door het optimisme rond een Amerikaanse schuldendeal," zei Han Tan, hoofdmarktanalist bij Exinity.
Democratische onderhandelaars vertelden president Joe Biden vrijdag dat ze "gestage vooruitgang" boeken in de besprekingen met de Republikeinen om een faillissement van de VS te voorkomen, aldus een functionaris van het Witte Huis.
Goud steeg eerder deze maand naar $2.072,19, slechts enkele centen verwijderd van een recordhoogte van $2.072,49, maar verloor sindsdien ongeveer 5% na gegevens die wezen op een krappe arbeidsmarkt en een nog steeds hoge inflatie.
Bovendien "hebben de havikistische ondertonen van recente Fed-gesprekken, samen met enkele nog steeds veerkrachtige Amerikaanse economische gegevens, de markten ertoe aangezet om nu een kans van 30% te voorspellen op een renteverhoging in juni," voegde Tan eraan toe.
Hoge rentetarieven ontmoedigen investeringen in niet-renderend edelmetaal.
De laatste opmerkingen van Fed-functionarissen op donderdag dat de inflatie niet snel genoeg afkoelt om de Fed toe te staan haar campagne voor renteverhogingen op te schorten, droegen bij aan de havikistische retoriek.
Goud zou verder kunnen afglijden naar een range van $1.938-$1.947 per ounce, volgens technisch analist Wang Tao van Reuters.
Spotzilver steeg 0,9% tot $23,71 per ounce, platina voegde 0,7% toe tot $1.055,90 en palladium klom 1,3% tot $1.472,00.
