Handelaren hebben de kans dat de Amerikaanse centrale bank de rente in maart verlaagt, verlaagd naar 48%, van 89% een maand geleden, volgens de FedWatch Tool van CME Groups, nu gegevens de mening versterken dat de Amerikaanse economie solide blijft.
Dat staat ook in contrast met de zwakkere economische vooruitzichten voor Europese landen, waardoor de eenheidsmunt relatief minder aantrekkelijk wordt.
Het macrobeeld in de VS ziet er een stuk beter uit dan het macrobeeld in de landen van de Europese Unie en de eurozone in het algemeen, zei Helen Given, FX trader bij Monex USA in Washington.
De Fed zal de rente woensdag naar verwachting stabiel houden en beleggers zullen zich richten op de opmerkingen van Fed-voorzitter Jerome Powell, nadat hij in december aangaf dat de Fed naar een renteverlagingscyclus gaat.
We zullen waarschijnlijk wat terugslag zien op de vorige vergadering," zei Given. "Ik verwacht dat een groot deel van de kracht van de dollar die we vandaag zien, en die we zouden moeten blijven zien tot de bekendmaking van het besluit op woensdag, voortkomt uit verschuivende verwachtingen.
De euro daalde met 0,20% naar $1,08290 en bereikte eerder $1,07955, het laagste punt sinds 13 december.
De Europese Centrale Bank hield donderdag de rentetarieven op een recordhoogte van 4% en bevestigde opnieuw dat ze de inflatie wil bestrijden, zelfs nu het moment nadert om de leenkosten te gaan verlagen.
"ECB-president Christine Lagarde benadrukte tijdens haar persconferentie dat het debat over renteverlagingen voorbarig was, maar herhaalde dat de leenkosten vanaf de zomer kunnen worden verlaagd. Lagarde ging ook niet in tegen de agressieve verwachtingen van de geldmarkten over de verruimingscyclus van de ECB," zei Win Thin, global head of currency strategy bij Brown Bothers Harriman, in een notitie.
Beleidsmakers van de ECB die maandag spraken, waren het niet eens over de exacte timing van een verlaging of de aanleiding voor actie.
Handelaren prijzen een maatregel in april nu volledig in, met bijna 150 basispunten versoepeling ingeprijsd voor het jaar.
De dollarindex, die de Amerikaanse munteenheid meet ten opzichte van zes rivalen, stond het laatst 0,05% lager op 103,50. Eerder bereikte de index 103,82. Eerder bereikte de index 103.82 en evenaarde daarmee de hoogste stand van vorige week, de hoogste sinds 13 december.
De index daalde in de middaghandel in lijn met de rente op schatkistpapier, nadat het Amerikaanse ministerie van Financiën zei dat het verwacht $ 760 mrd te lenen in het eerste kwartaal, $ 55 mrd lager dan de schatting van oktober.
Sterling veranderde vandaag weinig op $1,27050 in de aanloop naar de beleidsaankondiging van de Bank of England op donderdag.
De greenback daalde met 0,45% naar 147,45 yen, maar de Japanse munt ligt op koers voor een daling van 4,5% in januari nu traders hun verwachtingen temperen over wanneer de Bank of Japan haar ultraloose beleid zou verlaten.
Beleggers zijn ook op hun hoede voor de toenemende geopolitieke risico's, nadat drie Amerikaanse militairen werden gedood bij een drone-aanval op Amerikaanse troepen in het noordoosten van Jordanië, vlakbij de Syrische grens.
Dergelijke onzekerheden zouden de safe-haven yen een tijdelijke lift kunnen geven, aldus analisten.
In cryptocurrencies steeg Bitcoin 2,62% tot $43.087.
