"In de afgelopen maanden is er geen verdere vooruitgang geboekt in de richting van de 2% inflatiedoelstelling van het Comité," zei de Fed in haar verklaring.
De verklaring was grotendeels zoals verwacht, terwijl Fed-voorzitter Jerome Powell tijdens een persconferentie ook zei dat het onwaarschijnlijk is dat de volgende stap van de Amerikaanse centrale bank een renteverhoging zal zijn, waardoor enige bezorgdheid over een mogelijke verschuiving van de Fed naar een meer hawkish standpunt werd weggenomen.
De sterker dan verwachte inflatie van de consumentenprijzen in maart deed de hoop vervliegen dat de verhoogde waarden in januari en februari anomalieën waren, waardoor traders de verwachtingen over wanneer de Amerikaanse centrale bank de rente waarschijnlijk zal verlagen, naar achteren hebben geschoven.
Handelaren in Fed-fonds futures gaan nu uit van 35 basispunten versoepeling dit jaar, tegen 29 basispunten vóór de verklaring van de Fed.
"Het gebrek aan verandering in de forward guidance (die nog steeds impliceert dat de Fed de volgende stap als een verlaging ziet - afhankelijk van de inflatie) was marginaal dovish, en ik ben er niet zeker van dat de nieuwe ingevoegde zin over het gebrek aan vooruitgang op het gebied van inflatie genoeg is om dat te compenseren," zei John Velis, FX- en macrostrateeg bij BNY Mellon in New York.
De dollarindex daalde 0,44% op 105,85, na eerder 106,49 te hebben bereikt, de hoogste stand sinds 16 april. Een doorbraak boven de 106,51 zou de hoogste zijn sinds begin november.
De Fed kondigde ook aan dat ze het tempo waarin ze haar balans verkleint, vanaf 1 juni zal terugschroeven, waardoor er maandelijks slechts $25 miljard aan schatkistpapier zal worden afgebouwd, in plaats van de huidige $60 miljard. Door hypotheek gedekte waardepapieren zullen nog steeds met maximaal $ 35 miljard per maand worden afgebouwd.
"Het feit dat de Fed nog iets meer tapert, zegt mij dat ze de voorwaarden willen versoepelen. Ze willen de krapte niet vergroten," zei Jeffrey Roach, hoofdeconoom bij LPL Financial in Charlotte, North Carolina.
De volgende belangrijke economische indicator is het banenrapport van vrijdag over april, waaruit naar verwachting zal blijken dat werkgevers in die maand 243.000 banen hebben toegevoegd.
Uit het ADP Employment Report van woensdag bleek dat de Amerikaanse particuliere loonlijsten in april meer zijn gestegen dan verwacht, terwijl de gegevens voor de vorige maand hoger werden bijgesteld.
Een rapport van het U.S. Labor Department van woensdag liet ondertussen zien dat het aantal vacatures in de V.S. in maart tot het laagste punt in drie jaar is gedaald, terwijl het aantal mensen dat hun baan opzegt afnam.
De euro steeg 0,5% tot $1,0718. Het pond steeg 0,34% naar $1,2532.
De dollar daalde 0,33% naar 157,28 yen.
De Japanse munteenheid steeg maandag sterk, waarbij handelaren zich beriepen op een interventie van de Japanse autoriteiten om de yen op te kopen in een poging om de munteenheid te ondersteunen, die wegkwijnt op een niveau dat meer dan drie decennia geleden voor het laatst werd gezien.
De dollar is sindsdien hoger gekropen, waardoor de vraag is gerezen of er extra stappen nodig zijn om verdere zwakte van de yen tegen te houden. De Japanse munt lijdt onder een groot renteverschil dat lenen in de yen en beleggen in Amerikaanse activa aantrekkelijk maakt.
"Er zijn niet veel opties voor Japan. In zekere zin is interventie voor de meeste FX-handelaren gewoon een uitnodiging om de dip te kopen op betere niveaus," zei Adam Button, hoofdvaluta-analist bij ForexLive in Toronto. "Dollar/yen zal niet stoppen met klimmen totdat de Amerikaanse economie afkoelt."
Bij de cryptocurrencies daalde de bitcoin met 1,97% naar $58.683,79 na eerder $56.483 te hebben bereikt, het laagste niveau sinds 27 februari.
